Федеральный закон от 29.11.2001 N 156-ФЗ «Об инвестиционных фондах». Краткая версия для инвесторов закрытых паевых инвестиционных фондов (ЗПИФ) 

Работа закрытых паевых инвестиционных фондов (далее — ЗПИФ) регулируется федеральным законом от 29.11.2001 N 156-ФЗ «Об инвестиционных фондах». В этой статье рассмотрим основные положения закона, которые касаются деятельности ЗПИФ и могут быть интересны потенциальным пайщикам. 

Обратите внимание: это сокращенная версия закона, для упрощения в этом тексте опущены моменты, которые касаются других типов фондов (не ЗПИФ), а также фондов, предназначенных для квалифицированных инвесторов. Кроме того, стоит учитывать, что условия и порядок исполнения некоторых пунктов устанавливается нормативными актами Банка России. Также в данную краткую версию не попали пункты, которые не имеют прямого отношения к пайщикам (например, о назначении лиц на определенные должности УК), в статье есть соответствующие пометки.

Полную версию закона вы можете почитать здесь. 

Глава I. Общие положения. Статья 1. Отношения, регулируемые настоящим Федеральным законом

Данный закон регулирует отношения, связанные: 

• с привлечением денежных средств и иного имущества путем размещения акций или заключения договоров доверительного управления в целях их объединения и последующего инвестирования в объекты, 
• с управлением (доверительным управлением) имуществом инвестиционных фондов, учетом, хранением имущества инвестиционных фондов и контролем за распоряжением указанным имуществом.

Инвестиционный фонд — находящийся в собственности акционерного общества либо в общей долевой собственности физических и юридических лиц имущественный комплекс, пользование и распоряжение которым осуществляются управляющей компанией (далее — УК) исключительно в интересах акционеров этого акционерного общества или учредителей доверительного управления. Данный закон не распространяется на отношения, связанные с созданием в целях инвестиционной деятельности иных фондов, не отвечающим признакам акционерных инвестиционных фондов и/или признакам паевых инвестиционных фондов.

Глава II. Акционерный инвестиционный фонд. Статьи 2-9

В этом разделе закона рассказывается о понятии акционерного инвестиционного фонда, требований к его формированию и работе. Ознакомиться со статьями можно на сайте kremlin.ru.

Глава III. Паевой инвестиционный фонд. Статья 10. Понятие паевого инвестиционного фонда

Паевой инвестиционный фонд — обособленный имущественный комплекс, состоящий из имущества, переданного в доверительное управление. Доля в праве собственности удостоверяется ценной бумагой, выдаваемой УК.

Паевой инвестиционный фонд не является юридическим лицом.

Статья 11. Договор доверительного управления паевым инвестиционным фондом

Условия договора доверительного управления паевым инвестиционным фондом определяются УК.

Имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, является общим имуществом владельцев инвестиционных паев и принадлежит им на праве общей долевой собственности. Раздел имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, и выдел из него доли в натуре не допускаются, за исключением случаев, предусмотренных настоящим Федеральным законом. 

Присоединяясь к договору доверительного управления паевым инвестиционным фондом, физическое или юридическое лицо тем самым отказывается от осуществления преимущественного права приобретения доли в праве собственности на имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд.

Владельцы инвестиционных паев несут риск убытков, связанных с изменением рыночной стоимости имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд.

УК осуществляет доверительное управление паевым инвестиционным фондом путем совершения любых юридических и фактических действий в отношении составляющего его имущества, а также осуществляет все права, удостоверенные ценными бумагами, составляющими паевой инвестиционный фонд, включая право голоса по голосующим ценным бумагам.

УК вправе предъявлять иски и выступать ответчиком по искам в суде в связи с осуществлением деятельности по доверительному управлению паевым инвестиционным фондом.

УК совершает сделки с имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд, от своего имени, указывая при этом, что она действует в качестве доверительного управляющего. 

Допускается изменение типа паевого инвестиционного фонда с закрытого паевого инвестиционного фонда на интервальный паевой инвестиционный фонд или на открытый паевой инвестиционный фонд. Указанные изменения осуществляются путем внесения изменений и дополнений в правила доверительного управления (далее — ПДУ) паевым инвестиционным фондом.

Статья 12. Срок действия договора доверительного управления паевым инвестиционным фондом

Срок действия договора доверительного управления паевым инвестиционным фондом не должен превышать 15 лет с начала срока его формирования.

Срок действия договора доверительного управления ЗПИФ не может быть менее трех лет с начала срока формирования этого паевого инвестиционного фонда. 

Статья 13. Имущество, передаваемое в паевой инвестиционный фонд

В доверительное управление паевым инвестиционным фондом могут быть переданы денежные средства, а также иное имущество, предусмотренное инвестиционной декларацией, если возможность передачи такого имущества предусмотрена ПДУ фондом. Требования к имуществу (за исключением денежных средств) также устанавливаются ПДУ. 

Передача в доверительное управление паевым инвестиционным фондом имущества, находящегося в залоге, не допускается.

Статья 131. Порядок включения имущества в состав паевого инвестиционного фонда после завершения его формирования

Денежные средства, переданные в оплату инвестиционных паев одного паевого инвестиционного фонда, должны поступать на отдельный банковский счет, открытый УК этого фонда на основании договора, заключенного без указания на то, что УК действует в качестве доверительного управляющего (далее — транзитный счет). 

Включение денежных средств, переданных в оплату инвестиционных паев, в состав паевого инвестиционного фонда осуществляется на основании надлежаще оформленной заявки на приобретение инвестиционных паев и документов, необходимых для открытия приобретателю (номинальному держателю) лицевого счета в реестре владельцев инвестиционных паев.

При выдаче инвестиционных паев после завершения (окончания) формирования ЗПИФ, если ПДУ соответствующим фондом предусматривается возможность оплаты инвестиционных паев неденежными средствами, передача имущества в оплату инвестиционных паев и включение его в состав соответствующего фонда осуществляются в соответствии с правилами, предусмотренными следующей статьей данного закона.

Статья 132. Формирование паевого инвестиционного фонда

Формирование паевого инвестиционного фонда, ПДУ которым подлежат регистрации Банком России, начинается не позднее шести месяцев с даты регистрации ПДУ.

Денежные средства, переданные в оплату инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда при его формировании, должны поступать на транзитный счет, открытый для формирования этого паевого инвестиционного фонда, бездокументарные ценные бумаги — на отдельный счет депо, открытый в специализированном депозитарии этого фонда (далее — транзитный счет депо), документарные ценные бумаги передаются на хранение в указанный специализированный депозитарий.

Транзитный счет депо открывается специализированным депозитарием на имя УК. УК не является владельцем ценных бумаг, учет прав на которые осуществляется на транзитном счете депо.

С момента зачисления ценных бумаг на субсчет депо производится блокирование операций по списанию и (или) обременению ценных бумаг по этому субсчету депо, за исключением совершения операций по списанию ценных бумаг в случаях: 

• обращения взыскания на эти ценные бумаги по долгам их владельца,
• конвертации эмиссионных ценных бумаг, 
• по распоряжению УК только в случае их включения в состав паевого инвестиционного фонда или возврата лицу, передавшему их в оплату инвестиционных паев.

В случае признания УК или специализированного депозитария банкротом денежные средства (ценные бумаги), находящиеся на транзитном счете (транзитном счете депо), и иное имущество, переданное в оплату инвестиционных паев, в конкурсную массу не включаются и подлежат возврату лицам, передавшим их в оплату инвестиционных паев.

Датой завершения (окончания) формирования паевого инвестиционного фонда является дата направления управляющей компанией в Банк России отчета о завершении (окончании) формирования паевого инвестиционного фонда. 

Банк России на основании отчета о завершении (окончании) формирования паевого инвестиционного фонда вносит соответствующую запись в реестр паевых инвестиционных фондов, а также осуществляет регистрацию изменений и дополнений в ПДУ ЗПИФ, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, в части, касающейся количества выданных инвестиционных паев этого фонда. 

В случае отказа Банка России в регистрации изменений и дополнений в ПДУ ЗПИФ, паи которого не ограничены в обороте, подлежат возврату лицам, передавшим указанное имущество в оплату инвестиционных паев этого фонда. Инвестиционные паи такого фонда одновременно с возвратом имущества подлежат погашению независимо от того, заявил ли владелец таких инвестиционных паев требование об их погашении. Такая же схема действует в случае отказа специализированного депозитария в согласовании изменений и дополнений в ПДУ ЗПИФ. 

В случае, если на определенную ПДУ дату окончания срока формирования паевого инвестиционного фонда стоимость имущества, переданного в оплату инвестиционных паев, оказалась меньше стоимости имущества, необходимой для завершения (окончания) его формирования, УК обязана возвратить имущество, переданное в оплату инвестиционных паев, а также доходы, в том числе доходы и выплаты по ценным бумагам, лицам, передавшим указанное имущество в оплату инвестиционных паев, в порядке и сроки, которые установлены ПДУ.

Статья 14. Инвестиционные паи

Инвестиционный пай является именной ценной бумагой, удостоверяющей долю его владельца в праве собственности на имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, право требовать от УК надлежащего доверительного управления паевым инвестиционным фондом, право на получение дохода от доверительного управления имуществом, составляющим этот фонд, если ПДУ предусмотрена выплата такого дохода, право на получение денежной компенсации при прекращении договора доверительного управления паевым инвестиционным фондом со всеми владельцами инвестиционных паев этого фонда (прекращении паевого инвестиционного фонда).

Каждый инвестиционный пай удостоверяет одинаковую долю в праве общей собственности на имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд.

Инвестиционный пай не является эмиссионной ценной бумагой.

Количество инвестиционных паев, выдаваемых УК закрытого паевого инвестиционного фонда, указывается в ПДУ этим фондом.

Инвестиционный пай не имеет номинальной стоимости.

Учет прав на инвестиционные паи осуществляется на лицевых счетах в реестре владельцев инвестиционных паев.

Специализированный депозитарий, регистратор, аудиторская организация и оценщик, с которыми управляющей компанией заключены соответствующие договоры в отношении паевого инвестиционного фонда, не могут являться владельцами инвестиционных паев этого фонда.

Статья 15. Обособление имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд

Имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, обособляется от имущества УК, имущества владельцев инвестиционных паев, имущества, составляющего иные паевые инвестиционные фонды, находящиеся в доверительном управлении этой УК, а также иного имущества, находящегося в доверительном управлении или по иным основаниям у указанной УК. Имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, учитывается УК на отдельном балансе, и по нему ведется самостоятельный учет.

Для расчетов по операциям, связанным с доверительным управлением паевого инвестиционного фонда, открывается отдельный банковский счет (счета), а для учета прав на ценные бумаги, составляющие паевой инвестиционный фонд, отдельный счет (счета) депо. Такие счета, за исключением случаев, установленных законодательством РФ, открываются на имя УК с указанием на то, что она действует в качестве доверительного управляющего, и с указанием названия паевого инвестиционного фонда. 

Обращение взыскания по долгам владельцев инвестиционных паев, в том числе при их несостоятельности (банкротстве), на имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, не допускается. По долгам владельцев инвестиционных паев взыскание обращается на принадлежащие им инвестиционные паи. В случае несостоятельности (банкротства) владельцев инвестиционных паев в конкурсную массу включаются принадлежащие им инвестиционные паи.

Статья 16. Ответственность управляющей компании паевого инвестиционного фонда

УК несет перед владельцами инвестиционных паев ответственность в размере реального ущерба в случае причинения им убытков в результате нарушения настоящего Федерального закона, иных федеральных законов и ПДУ паевым инвестиционным фондом, в том числе за неправильное определение суммы, на которую выдается инвестиционный пай, и суммы денежной компенсации, подлежащей выплате в связи с погашением инвестиционного пая, а в случае нарушения требований, установленных законом. 

Долги по обязательствам, возникшим в связи с доверительным управлением имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд, погашаются за счет этого имущества. В случае недостаточности имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, взыскание может быть обращено только на собственное имущество УК.

Статья 17. Правила доверительного управления паевым инвестиционным фондом

ПДУ паевым инвестиционным фондом должны содержать:

1. полное и краткое название паевого инвестиционного фонда;
2. тип и категорию паевого инвестиционного фонда;
3. полное фирменное наименование УК;
4. полное фирменное наименование специализированного депозитария;
5. полное фирменное наименование лица, осуществляющего ведение реестра владельцев инвестиционных паев;
6. полное фирменное наименование аудиторской организации в случае, если ПДУ паевым инвестиционным фондом предусмотрено заключение договора оказания аудиторских услуг; 
7. инвестиционную декларацию;
8. порядок и срок формирования паевого инвестиционного фонда, в том числе стоимость имущества, передаваемого в оплату инвестиционных паев, необходимую для завершения (окончания) формирования этого фонда;
9. права владельцев инвестиционных паев;
10. права и обязанности УК;
11. срок действия договора доверительного управления;
12. порядок подачи заявок на приобретение, заявок на погашение и заявок на обмен инвестиционных паев;
13. порядок и сроки передачи имущества в оплату инвестиционных паев, а также его возврата, если инвестиционные паи не могут быть выданы в соответствии с настоящим Федеральным законом;
14. порядок и сроки включения имущества в состав паевого инвестиционного фонда;
15. порядок и сроки выплаты денежной компенсации в связи с погашением инвестиционных паев. 
16. порядок определения расчетной стоимости инвестиционного пая, суммы, на которую выдается инвестиционный пай, а также суммы денежной компенсации, подлежащей выплате в связи с погашением инвестиционного пая;
17. порядок и сроки внесения в реестр владельцев инвестиционных паев записей о приобретении, об обмене и о погашении инвестиционных паев;
18. размер вознаграждения УК и общий размер вознаграждения специализированного депозитария, лица, осуществляющего ведение реестра владельцев инвестиционных паев, а также аудиторской организации и оценщика (при условии, что ПДУ предусмотрено заключение договоров с ними).
19. размер вознаграждения лица, осуществляющего прекращение паевого инвестиционного фонда;
20. перечень расходов, подлежащих оплате за счет имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд;
21. основные сведения о порядке налогообложения доходов инвесторов;
22. порядок раскрытия и (или) предоставления информации о паевом инвестиционном фонде;
23. иные условия и (или) сведения в соответствии с настоящим Федеральным законом.

ПДУ ЗПИФ наряду с вышеуказанными сведениями должны также содержать:

1. сведения о количестве выданных инвестиционных паев;
2. положение о порядке созыва и проведения общего собрания владельцев инвестиционных паев;
3. сведения об оценщике, если инвестиционная декларация этого фонда предусматривает инвестирование в имущество, оценка которого в соответствии с настоящим Федеральным законом осуществляется оценщиком;
4. сроки приема заявок на приобретение и заявок на погашение инвестиционных паев в соответствии с нормативными актами Банка России; 
5. положение о преимущественном праве владельцев инвестиционных паев, за исключением УК этого фонда, приобретать инвестиционные паи этого фонда, выдаваемые после завершения (окончания) его формирования, а также порядок осуществления указанного права. 

ПДУ паевым инвестиционным фондом могут предусматривать право УК провести дробление инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда. 

ПДУ ЗПИФ могут предусматривать положения:

1. о количестве инвестиционных паев, которое УК вправе выдавать после завершения (окончания) формирования паевого инвестиционного фонда дополнительно к количеству выданных инвестиционных паев, указанных в ПДУ (далее — дополнительные инвестиционные паи);
2. о возможности частичного погашения инвестиционных паев без заявления владельцем инвестиционных паев требования об их погашении в случаях и порядке, которые установлены нормативными актами Банка России;
3. об ограничениях УК по распоряжению недвижимым имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд.

УК вправе внести изменения и дополнения в ПДУ. В случаях, предусмотренных настоящим Федеральным законом, изменения и дополнения в ПДУ ЗПИФ утверждаются общим собранием владельцев инвестиционных паев этого фонда.

Внесение в ПДУ или исключение из них указания на то, что инвестиционные паи этого фонда предназначены для квалифицированных инвесторов, не допускается.

УК обязана внести изменения и дополнения в ПДУ ЗПИФ в части, касающейся количества выданных инвестиционных паев, в течение шести месяцев с даты погашения части инвестиционных паев этого фонда, если по окончании указанного срока количество выданных инвестиционных паев не соответствует сведениям, содержащимся в правилах.

Статья 18. Общее собрание владельцев инвестиционных паев закрытого паевого инвестиционного фонда

Общее собрание владельцев инвестиционных паев ЗПИФ (далее — общее собрание) созывается УК, а в случае, предусмотренном настоящей статьей, специализированным депозитарием или владельцами инвестиционных паев.

Созыв общего собрания управляющей компанией осуществляется по собственной инициативе или по письменному требованию владельцев инвестиционных паев, составляющих не менее 10% общего количества инвестиционных паев на дату подачи требования о созыве общего собрания. Созыв общего собрания по требованию владельцев инвестиционных паев осуществляется в срок, который определен ПДУ и не может превышать 40 дней с даты получения такого требования, за исключением случаев, когда в созыве общего собрания было отказано. При этом такой отказ допускается в случае, если требование владельцев инвестиционных паев о созыве общего собрания не соответствует настоящему Федеральному закону или ни один вопрос, предлагаемый для включения в повестку дня, не относится к компетенции общего собрания

Созыв общего собрания осуществляется специализированным депозитарием для решения вопроса о передаче прав и обязанностей по договору доверительного управления паевым инвестиционным фондом другой УК по письменному требованию владельцев инвестиционных паев, составляющих не менее 10 процентов общего количества инвестиционных паев на дату подачи требования о созыве общего собрания, а в случае аннулирования (прекращения действия) лицензии УК или принятия судом решения о ликвидации УК — по собственной инициативе. Созыв общего собрания по требованию владельцев инвестиционных паев осуществляется в срок, определенный ПДУ, который не может превышать 40 дней с даты получения такого требования, за исключением случая, если в созыве общего собрания было отказано. При этом такой отказ допускается в случае, если требование владельцев инвестиционных паев о созыве общего собрания не соответствует настоящему Федеральному закону.

Расходы, связанные с созывом и проведением управляющей компанией общего собрания, оплачиваются за счет имущества, составляющего ЗПИФ, а в случае проведения общего собрания специализированным депозитарием или владельцами инвестиционных паев, которые имеют право на созыв общего собрания, возмещаются за счет указанного имущества.

Письменное требование владельцев инвестиционных паев о созыве общего собрания должно содержать повестку дня общего собрания. Письменное требование о созыве общего собрания должно быть направлено УК и специализированному депозитарию ЗПИФ.

О созыве общего собрания должен быть уведомлен специализированный депозитарий этого фонда. О созыве общего собрания владельцев инвестиционных паев ЗПИФ, ПДУ которым не предусмотрено, что его инвестиционные паи предназначены исключительно для квалифицированных инвесторов, должны быть уведомлены специализированный депозитарий этого фонда и Банк России. 

Общее собрание принимает решения по вопросам:

1. утверждения изменений и дополнений в ПДУ ЗПИФ; 
2. передачи прав и обязанностей по договору доверительного управления ЗПИФ другой УК;
3. досрочного прекращения или продления срока действия договора доверительного управления этим паевым инвестиционным фондом.

Решение общего собрания может быть принято путем проведения заочного голосования.

Решение общего собрания принимается большинством голосов от общего количества голосов, предоставляемых их владельцам в соответствии с количеством принадлежащих им инвестиционных паев на дату принятия решения о созыве общего собрания, если большее количество голосов не предусмотрено ПДУ паевым инвестиционным фондом. При этом количество голосов, предоставляемых владельцу инвестиционных паев при голосовании, определяется количеством принадлежащих ему инвестиционных паев.

Изменения и дополнения в ПДУ ЗПИФ, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, должны быть представлены для регистрации в Банк России не позднее 15 рабочих дней со дня принятия общим собранием решения об утверждении таких изменений и дополнений или о передаче прав и обязанностей по договору доверительного управления ЗПИФ, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, другой УК.

В случае принятия решения об утверждении изменений и дополнений в ПДУ ЗПИФ, или решения о передаче прав и обязанностей по договору доверительного управления ЗПИФ другой УК, или решения о продлении срока действия договора доверительного управления этим фондом владельцы инвестиционных паев, голосовавшие против принятия соответствующего решения, приобретают право требовать погашения всех или части инвестиционных паев, принадлежащих им на дату составления списка лиц, имеющих право участвовать в общем собрании. Порядок выплаты денежной компенсации либо, если это предусмотрено ПДУ этим фондом, выдела доли в праве общей собственности на имущество, составляющее этот фонд, в указанных случаях определяется ПДУ паевым инвестиционным фондом. 

Статья 19. Регистрация Банком России и согласование специализированным депозитарием правил доверительного управления паевым инвестиционным фондом и изменений и дополнений в них

УК вправе предлагать заключить договор доверительного управления паевым инвестиционным фондом, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, только при условии регистрации Банком России ПДУ этим фондом. 

Изменения и дополнения в ПДУ паевым инвестиционным фондом, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, вступают в силу при условии их регистрации Банком России.

Банк России должен принять решение о регистрации ПДУ паевым инвестиционным фондом, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, или о регистрации изменений и дополнений в них либо принять мотивированное решение об отказе в их регистрации: не позднее 25 рабочих дней со дня принятия документов, а в некоторых случаях не позднее 5 рабочих дней (ознакомиться с подробными условиями можно в полной версии данного закона). 

При проведении проверки Банк России вправе затребовать от лица, представившего указанные документы, информацию, в том числе документы, необходимые для проведения проверки.

Если в документах будут найдены несоответствия, Банк России имеет право отказать в регистрации ПДУ, изменений и дополнений к ним. 

Статья 20. Вступление в силу изменений и дополнений, вносимых в правила доверительного управления паевым инвестиционным фондом

Изменения и дополнения, вносимые в ПДУ паевым инвестиционным фондом, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, вступают в силу со дня раскрытия сообщения об их регистрации. Есть ряд изменений и дополнений, которые вступают в силу по истечении одного месяца со дня раскрытия сообщения о регистрации таких изменений и дополнений. Например:

• изменение инвестиционной декларации;
• изменение типа паевого инвестиционного фонда; 
• и тд (все пункты читайте в полной версии данного закона). 

Глава IV. Выдача, погашение и обмен инвестиционных паев. Статья 21. Выдача инвестиционных паев

Выдача инвестиционных паев осуществляется на основании заявок на приобретение инвестиционных паев путем внесения записи по лицевому счету в реестре владельцев инвестиционных паев. Заявки на приобретение инвестиционных паев носят безотзывный характер.

Выдача инвестиционных паев должна осуществляться в день включения в состав паевого инвестиционного фонда подлежащего включению имущества, переданного в оплату инвестиционных паев, или в следующий за ним рабочий день, за исключением случаев, предусмотренных статьей 132 настоящего Федерального закона.

Имущество, переданное в оплату инвестиционных паев, подлежит возврату, если включение такого имущества в состав паевого инвестиционного фонда противоречит требованиям настоящего Федерального закона, принятым в соответствии с ним нормативным правовым актам и (или) ПДУ этим фондом.

Отчет о количестве дополнительно выданных инвестиционных паев ЗПИФ, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, направляется в Банк России не позднее трех рабочих дней со дня выдачи дополнительных инвестиционных паев. 

Статья 211. Особенности выдачи инвестиционных паев закрытых паевых инвестиционных фондов физическим лицам

Прием заявки на выдачу инвестиционных паев ЗПИФ, не ограниченных в обороте, от физического лица, не признанного УК квалифицированным инвестором, осуществляется только при наличии положительного результата тестирования этого лица, проведенного в соответствии с требованиями Федерального закона «О рынке ценных бумаг», за исключением следующих случаев:

• инвестиционные паи включены в котировальный список биржи;
• инвестиционные паи приобретаются в связи с осуществлением преимущественного права владельца инвестиционных паев.

В случае отрицательного результата тестирования УК вправе отказать физическому лицу в приеме заявки на выдачу инвестиционных паев ЗПИФ либо вправе принять ее при одновременном соблюдении следующих условий:

1. УК предоставит физическому лицу уведомление о рисках, связанных с приобретением инвестиционных паев ЗПИФ (далее — уведомление о рисках). При этом в уведомлении о рисках должно быть указано, что совершение сделок и операций с инвестиционными паями ЗПИФ для указанного лица не является целесообразным;
2. физическое лицо заявит УК о принятии рисков, связанных с приобретением инвестиционных паев ЗПИФ (далее — заявление о принятии рисков);
3. размер суммы денежных средств или стоимости иного имущества, передаваемых в оплату инвестиционных паев в соответствии с заявкой на их приобретение, не превышает 100 тысяч рублей либо установленный нормативным актом Банка России размер суммы денежных средств или стоимости иного имущества, на которые выдается инвестиционный пай при формировании фонда.

Последствием нарушения положений настоящей статьи является обязанность УК по требованию владельца инвестиционных паев:

1) погасить принадлежащие такому лицу инвестиционные паи не позднее шести месяцев после дня предъявления указанного требования;

2) уплатить за свой счет сумму денежных средств, переданных владельцем погашаемых инвестиционных паев в их оплату, или сумму денежных средств в размере стоимости имущества, переданного владельцем погашаемых инвестиционных паев в их оплату (включая величину надбавки, удержанной при их выдаче), и процентов на указанные суммы, размер и срок начисления которых определяются в соответствии с правилами статьи 395 Гражданского кодекса РФ, за вычетом суммы денежной компенсации, выплаченной при погашении инвестиционных паев.

Статья 23. Погашение инвестиционных паев

Требования о погашении инвестиционных паев подаются в форме заявок на погашение инвестиционных паев. Заявки на погашение инвестиционных паев носят безотзывный характер. Заявки на погашение инвестиционных паев подаются владельцами инвестиционных паев, если иное не предусмотрено настоящим Федеральным законом, а в случае, если в реестре владельцев инвестиционных паев учет прав на инвестиционные паи осуществляется на лицевом счете номинального держателя, — соответствующим номинальным держателем. Номинальный держатель подает заявку на погашение инвестиционных паев на основании соответствующего распоряжения владельца инвестиционных паев. 

Прием в течение срока, установленного ПДУ фондом, заявки (заявок) на погашение или обмен 75 и более процентов инвестиционных паев является основанием для прекращения этого фонда. В этом случае погашение инвестиционных паев осуществляется без заявления владельцем инвестиционных паев требования об их погашении.

Статья 24. Порядок приема заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев

Прием заявок на погашение инвестиционных паев ЗПИФ в случаях, предусмотренных настоящим Федеральным законом, должен осуществляться в течение срока, определяемого ПДУ этим паевым инвестиционным фондом в соответствии с нормативными актами Банка России. 

Заявки на приобретение и погашение инвестиционных паев в соответствии с ПДУ паевым инвестиционным фондом подаются в УК и (или) агентам по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев этого паевого инвестиционного фонда.

Обмен инвестиционных паев не предусмотрен для закрытого типа фонда.

Статья 25. Выплата денежной компенсации в связи с погашением инвестиционных паев

Выплата денежной компенсации в связи с погашением инвестиционных паев осуществляется за счет денежных средств, составляющих паевой инвестиционный фонд.

Выплата денежной компенсации в связи с погашением инвестиционного пая ЗПИФ в случаях, предусмотренных настоящим Федеральным законом, должна осуществляться в течение срока, определенного ПДУ ЗПИФ, но не позднее одного месяца со дня окончания срока приема заявок на погашение инвестиционных паев, а в случае, предусмотренном статьей 141 настоящего Федерального закона, — не позднее одного месяца со дня погашения инвестиционных паев.

Выплата денежной компенсации в связи с частичным погашением инвестиционного пая ЗПИФ без заявления владельцем инвестиционных паев требования о его погашении должна осуществляться в течение срока, определенного ПДУ ЗПИФ, но не позднее пяти рабочих дней со дня погашения инвестиционного пая. В этом случае инвестиционные паи блокируются на лицевых счетах в реестре владельцев инвестиционных паев и на счетах депо в депозитариях с даты составления списка владельцев инвестиционных паев до даты совершения операций по лицевым счетам в реестре владельцев инвестиционных паев и по счетам депо в связи с погашением этих инвестиционных паев.

В случае недостаточности денежных средств, составляющих паевой инвестиционный фонд, для выплаты денежной компенсации в связи с погашением инвестиционного пая УК вправе использовать собственные денежные средства.

В связи с погашением инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда владельцу инвестиционного пая этого фонда могут быть переданы ценные бумаги, и (или) денежные средства, и (или) иное имущество, которые составляют этот фонд.

Правила выдела имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, в связи с погашением инвестиционных паев этого фонда и сроки передачи такого имущества устанавливаются ПДУ паевым инвестиционным фондом в соответствии с нормативными актами Банка России.

Статья 26. Определение суммы денежных средств (стоимости имущества), на которую выдается инвестиционный пай, и суммы денежной компенсации, подлежащей выплате в связи с погашением инвестиционного пая

Сумма денежных средств (стоимость имущества), на которую выдается инвестиционный пай при формировании паевого инвестиционного фонда, определяется ПДУ и должна быть единой для всех приобретателей.

Сумма денежных средств (стоимость имущества), на которую выдается инвестиционный пай после завершения (окончания) формирования паевого инвестиционного фонда, определяется исходя из расчетной стоимости инвестиционного пая.

Расчетная стоимость инвестиционного пая определяется в соответствии с нормативными актами Банка России путем деления стоимости чистых активов паевого инвестиционного фонда, рассчитанной на день не ранее дня приема заявок на приобретение, заявок на погашение или заявок на обмен инвестиционных паев, на количество инвестиционных паев, указанное в реестре владельцев инвестиционных паев этого паевого инвестиционного фонда на тот же день. 

ПДУ паевым инвестиционным фондом могут быть предусмотрены надбавки к расчетной стоимости инвестиционных паев при их выдаче и скидки с расчетной стоимости инвестиционных паев при их погашении. Максимальный размер надбавки не может составлять более 1,5 процента расчетной стоимости инвестиционного пая. Максимальный размер скидки не может составлять более 3 процентов расчетной стоимости инвестиционного пая.

Статья 27. Агенты по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев

Агентами по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев могут быть только специализированные депозитарии, операторы финансовых платформ, профессиональные участники рынка ценных бумаг, имеющие лицензию на осуществление брокерской деятельности или деятельности по ведению реестра владельцев ценных бумаг, кредитные организации, страховые организации и иностранные страховые организации, а также негосударственные пенсионные фонды. 

Агент по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев действует от имени и за счет УК на основании договора поручения или агентского договора, заключенного с управляющей компанией, а также выданной ею доверенности.

При осуществлении своей деятельности агент по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев обязан указывать, что он действует от имени и по поручению УК соответствующего паевого инвестиционного фонда, а также предъявлять всем заинтересованным лицам доверенность, выданную этой УК.

Статья 28. Права и обязанности агента по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев

Агент по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев в соответствии с настоящим Федеральным законом, нормативными актами Банка России и договором, заключенным с УК, обязан:

1. принимать заявки на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев;
2. принимать необходимые меры по идентификации лиц, подающих заявки на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев;
3. учитывать принятые заявки на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев и другие прилагаемые к ним документы отдельно по каждому паевому инвестиционному фонду;
4. раскрывать информацию, предусмотренную главой XII настоящего Федерального закона;
5. обеспечивать доступ к своей учетной документации по требованию УК, специализированного депозитария, а также Банка России;
6. соблюдать конфиденциальность информации, полученной в связи с осуществлением деятельности по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев;
7. соблюдать иные требования, установленные нормативными актами Банка России.

Агент по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев не вправе:

1. приобретать за свой счет инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда, агентом по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев которого он является;
2. прекращать прием заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев не иначе как на основании распоряжений УК;
3. использовать информацию, полученную в связи с осуществлением функций агента по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев, в собственных интересах или в интересах третьих лиц;
4. передоверять полномочия по приему заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев.

Статья 29. Приостановление выдачи, погашения и обмена инвестиционных паев

Погашение и обмен инвестиционных паев могут быть приостановлены УК только одновременно с приостановлением выдачи инвестиционных паев фонда.

Выдача, погашение и обмен инвестиционных паев могут быть одновременно приостановлены исключительно в случаях, предусмотренных ПДУ в соответствии с нормативными актами Банка России, когда этого требуют интересы учредителей доверительного управления, на срок действия обстоятельств, послуживших причиной такого приостановления. 

УК обязана приостановить выдачу, погашение и обмен инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда не позднее дня, следующего за днем, когда она узнала или должна была узнать о следующих обстоятельствах:

1. о приостановлении действия или об аннулировании соответствующей лицензии у лица, осуществляющего ведение реестра владельцев инвестиционных паев, или о прекращении договора с указанным лицом;
2. об аннулировании (о прекращении действия) лицензии у управляющей компании, лицензии у специализированного депозитария этого паевого инвестиционного фонда; 
3. о невозможности определения стоимости активов этого паевого инвестиционного фонда по причинам, не зависящим от УК;
4. в иных случаях, предусмотренных настоящим Федеральным законом.

Глава V. Прекращение паевого инвестиционного фонда. Статья 30. Основания прекращения паевого инвестиционного фонда

Прекращение паевого инвестиционного фонда осуществляется в случаях, если:

1. принята (приняты) заявка (заявки) на погашение всех инвестиционных паев;
2. аннулирована (прекратила действие) лицензия у управляющей компании ЗПИФ и права и обязанности данной УК по договору доверительного управления этим фондом в течение трех месяцев со дня аннулирования (прекращения действия) указанной лицензии не переданы другой УК;
3. аннулирована (прекратила действие) лицензия специализированного депозитария и в течение трех месяцев со дня аннулирования (прекращения действия) указанной лицензии у управляющей компанией не приняты меры по передаче другому специализированному депозитарию активов паевого инвестиционного фонда для их учета и хранения, а также по передаче документов, необходимых для осуществления деятельности нового специализированного депозитария; 
4. истек срок действия договора доверительного управления ЗПИФ;
5. УК принято соответствующее решение при условии, что право принятия такого решения предусмотрено ПДУ паевым инвестиционным фондом;
6. количество инвестиционных паев ЗПИФ, принадлежащих УК этого фонда, в течение 12 месяцев превышает 20 процентов общего количества выданных инвестиционных паев. 

Статья 31. Порядок прекращения паевого инвестиционного фонда

В случае аннулирования (прекращения действия) лицензии у управляющей компании паевого инвестиционного фонда прекращение этого паевого инвестиционного фонда осуществляет специализированный депозитарий. 

В случае аннулирования (прекращения действия) лицензии у управляющей компании паевого инвестиционного фонда и лицензии у специализированного депозитария этого паевого инвестиционного фонда прекращение указанного паевого инвестиционного фонда осуществляет временная администрация.

Размер вознаграждения лица, осуществляющего прекращение паевого инвестиционного фонда, за исключением случаев, установленных настоящей статьей, определяется ПДУ паевым инвестиционным фондом и для лица, осуществляющего прекращение паевого инвестиционного фонда, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, не может превышать максимальный размер, установленный нормативным актом Банка России, устанавливающим требования к ПДУ, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте. Вознаграждение, предусмотренное данным пунктом, временной администрации не выплачивается.

Банк России вправе направить своего представителя для контроля за исполнением обязанностей по прекращению паевого инвестиционного фонда.

Специализированный депозитарий, осуществляющий прекращение паевого инвестиционного фонда, действует от своего имени в качестве доверительного управляющего этим фондом с учетом ограничений, установленных настоящим Федеральным законом. При прекращении паевого инвестиционного фонда специализированным депозитарием к последнему переходят все права и обязанности УК, связанные с прекращением этого фонда. В этом случае специализированный депозитарий несет ответственность, предусмотренную статьей 16 настоящего Федерального закона. При этом долги по обязательствам, возникшим в связи с прекращением паевого инвестиционного фонда, в случае недостаточности имущества, составляющего этот фонд, погашаются за счет имущества УК. 

Срок предъявления кредиторами требований, которые должны удовлетворяться за счет имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, не может быть менее двух месяцев со дня раскрытия сообщения о прекращении паевого инвестиционного фонда.

Специализированный депозитарий при осуществлении прекращения паевого инвестиционного фонда действует от своего имени и осуществляет полномочия УК по прекращению паевого инвестиционного фонда, в том числе совершает от своего имени сделки по реализации имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, включая недвижимое имущество, распоряжается денежными средствами на счетах и во вкладах в банках и иных кредитных организациях, а также совершает операции с ценными бумагами, составляющими паевой инвестиционный фонд, без поручения (распоряжения) УК. Государственная регистрация сделок и (или) перехода прав собственности на недвижимое имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, осуществляется при предоставлении специализированным депозитарием заверенной Банком России копии решения об аннулировании лицензии УК.

При осуществлении специализированным депозитарием прекращения паевого инвестиционного фонда списание денежных средств, находящихся на транзитном счете или на банковском счете, открытом УК в соответствии со статьей 15 настоящего Федерального закона, производится по распоряжению специализированного депозитария. Указанные операции проводятся банком или иной кредитной организацией при предоставлении специализированным депозитарием заверенной Банком России выписки из реестра лицензий управляющих компаний, подтверждающей аннулирование (прекращение действия) лицензии УК. 

Временная администрация при осуществлении прекращения паевого инвестиционного фонда действует от имени УК без доверенности и осуществляет полномочия УК по прекращению паевого инвестиционного фонда, в том числе совершает от имени УК сделки по реализации имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, включая недвижимое имущество, распоряжается денежными средствами на счетах и во вкладах в банках и иных кредитных организациях, распоряжается ценными бумагами, составляющими паевой инвестиционный фонд. 

Статья 32. Распределение имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, при прекращении паевого инвестиционного фонда

В случае прекращения ЗПИФ имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, подлежит реализации

Денежные средства, составляющие паевой инвестиционный фонд и поступившие в него после реализации имущества, а также иное имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, распределяются в следующем порядке: 

1. в первую очередь — кредиторам, требования которых должны удовлетворяться за счет имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд (за исключением вознаграждений, предусмотренных абзацами четвертым и пятым настоящего пункта), в том числе специализированному депозитарию, лицу, осуществляющему ведение реестра владельцев инвестиционных паев, оценщику, аудиторской организации и бирже вознаграждений, начисленных им на день возникновения основания прекращения паевого инвестиционного фонда, а также лицам, заявки которых на погашение инвестиционных паев были приняты до дня возникновения основания прекращения паевого инвестиционного фонда, причитающихся им денежных компенсаций или, если это предусмотрено ПДУ, имущества, приходящегося на их долю в праве общей собственности; 
2. во вторую очередь — лицу, осуществлявшему прекращение паевого инвестиционного фонда, соответствующего вознаграждения, за исключением случаев, когда в соответствии с настоящим Федеральным законом выплата вознаграждения не производится;  
3. в третью очередь — управляющей компании вознаграждения, начисленного ей на день возникновения основания прекращения паевого инвестиционного фонда, а также специализированному депозитарию, лицу, осуществляющему ведение реестра владельцев инвестиционных паев, оценщику и аудиторской организации вознаграждений, начисленных им после дня возникновения основания прекращения паевого инвестиционного фонда;
4. в четвертую очередь — владельцам инвестиционных паев денежной компенсации или, если это предусмотрено ПДУ, имущества путем распределения оставшегося имущества пропорционально количеству принадлежащих им инвестиционных паев. 

При недостаточности денежных средств (иного имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд) для удовлетворения требований кредиторов одной очереди денежные средства (иное имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд) распределяются между кредиторами соответствующей очереди пропорционально суммам их требований. 

Лицо, осуществляющее прекращение паевого инвестиционного фонда, может получить причитающееся ему вознаграждение за исполнение обязанностей по прекращению паевого инвестиционного фонда только после завершения всех расчетов в соответствии с очередностью, предусмотренной настоящим пунктом.

Погашение инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда осуществляется не позднее рабочего дня, следующего за днем завершения расчетов с владельцем таких инвестиционных паев.

Глава VI. Требования к составу и структуре активов паевых инвестиционных фондов. Статья 33. Состав активов паевых инвестиционных фондов

В состав активов паевых инвестиционных фондов могут входить денежные средства, в том числе в иностранной валюте, а также соответствующие требованиям, установленным нормативными актами Банка России: 

1. государственные ценные бумаги Российской Федерации и государственные ценные бумаги субъектов Российской Федерации;
2. муниципальные ценные бумаги;
3. акции и облигации российских хозяйственных обществ;
4. ценные бумаги иностранных государств;
5. акции иностранных акционерных обществ и облигации иностранных коммерческих организаций;
6. инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов;
7. ипотечные ценные бумаги, выпущенные в соответствии с законодательством РФ об ипотечных ценных бумагах;
8. российские депозитарные расписки;
9. иные ценные бумаги, предусмотренные нормативными актами Банка России.

Недвижимое имущество и имущественные права на недвижимое имущество могут входить только в состав активов акционерных инвестиционных фондов и активов ЗПИФ.

Права требования по денежным обязательствам, в том числе права, которые возникнут в будущем из существующих обязательств или из будущих обязательств, могут входить только в состав активов ЗПИФ.

Требования к составу активов паевого инвестиционного фонда — в инвестиционной декларации, содержащейся в ПДУ этим паевым инвестиционным фондом. 

Облигации, выпущенные микрофинансовыми организациями, не могут составлять более 10 процентов стоимости активов.

Статья 34. Структура активов 

Требования устанавливаются нормативными актами Банка России. Однако инвестиционная декларация может устанавливать более высокие требования к структуре активов, чем требования, предусмотренные нормативными актами Банка России. 

Статья 35. Инвестиционная декларация

Инвестиционная декларация паевого инвестиционного фонда должна содержать:

• описание целей инвестиционной политики фонда и УК;
• перечень объектов инвестирования;
• описание рисков, связанных с инвестированием в указанные объекты инвестирования;
• требования к структуре активов.

Глава VII. Определение стоимости чистых активов. Оценка активов. Статья 36. Определение стоимости чистых активов паевых инвестиционных фондов

Определяется в порядке и сроки, предусмотренные нормативными актами Банка России. 

Статья 37. Оценка активов 

Осуществляется в порядке, предусмотренном нормативными актами Банка России. 

Оценка недвижимого имущества, прав на недвижимое имущество, иного предусмотренного нормативными актами Банка России имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, осуществляется оценщиком, указанным в ПДУ паевым инвестиционным фондом. Оценка имущества, предусмотренного данным пунктом, должна осуществляться при его приобретении, а также не реже одного раза в год, если иная периодичность не установлена нормативными актами Банка России. 

ПДУ может быть предусмотрена оценка имущества, передаваемого для включения в состав паевого инвестиционного фонда при формировании такого фонда, оценщиком, который не указан в ПДУ.

Оценщиком паевого инвестиционного фонда не может быть аффилированные лица УК и специализированного депозитария, аудиторской организации УК паевого инвестиционного фонда.

Оценщик несет ответственность перед владельцами инвестиционных паев за причиненные им убытки, возникшие в связи с использованием УК итоговой величины рыночной либо иной стоимости объекта оценки, указанной в отчете, подписанном оценщиком:

1. при расчете стоимости чистых активов паевого инвестиционного фонда;
2. при совершении сделок с имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд.

УК паевого инвестиционного фонда несет с оценщиком субсидиарную ответственность, предусмотренную данным пунктом. УК, возместившая убытки, имеет право обратного требования (регресса) к оценщику в размере суммы, уплаченной ею владельцам инвестиционных паев.

Глава VIII. Деятельность УК. Статья 38. Требования к УК

Управляющей компанией может быть только акционерное общество или общество с ограниченной ответственностью.

УК может использовать в своем наименовании слова «инвестиционный фонд», «акционерный инвестиционный фонд» или «паевой инвестиционный фонд» в сочетании со словами «управляющая компания». Требования настоящего пункта не распространяются на страховую организацию, имеющую лицензию УК.

Доверительное управление паевым инвестиционным фондом может осуществляться только на основании лицензии УК. На основании указанной лицензии может также осуществляться доверительное управление иными активами в случаях, предусмотренных федеральными законами, в том числе с деятельностью по управлению ценными бумагами, и (или) с деятельностью в качестве УК специализированного общества, осуществляемой в соответствии с законодательством РФ о рынке ценных бумаг, и (или) с деятельностью в качестве управляющей организации ипотечного агента, и (или) с деятельностью в качестве единоличного исполнительного органа личного фонда, и (или) с деятельностью по доверительному управлению имуществом личного фонда, или со страховой деятельностью в случае осуществления доверительного управления паевым инвестиционным фондом страховой организацией, имеющей лицензию УК. 

УК вправе осуществлять инвестирование собственных средств, совершать сделки по передаче имущества в пользование, а также оказывать консультационные услуги в области инвестиций.

УК должна обеспечить постоянное руководство своей текущей деятельностью. Полномочия единоличного исполнительного органа УК не могут быть переданы юридическому лицу.

В случае принятия решения о приостановлении или досрочном прекращении полномочий единоличного исполнительного органа УК обязана одновременно с принятием указанного решения принять решение об образовании соответственно временного единоличного исполнительного органа или нового единоличного исполнительного органа. При этом функции временного единоличного исполнительного органа могут осуществляться только лицом, которое состоит в штате работников УК либо входит в состав ее совета директоров (наблюдательного совета) или коллегиального исполнительного органа. 

Лицо, осуществляющее функции единоличного исполнительного органа, его заместителя, члена коллегиального исполнительного органа, главного бухгалтера или заместителя главного бухгалтера УК, руководителя или главного бухгалтера филиала УК, члена совета директоров (наблюдательного совета) УК, контролера (руководителя службы внутреннего контроля), сотрудника службы внутреннего контроля, осуществляющего внутренний контроль в УК, специального должностного лица, ответственного за реализацию правил внутреннего контроля в УК в целях противодействия легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, финансированию терроризма и финансированию распространения оружия массового уничтожения, а также лица, для которых в соответствии с настоящим Федеральным законом или принятым в соответствии с ним нормативным актом Банка России наличие квалификационного аттестата является обязательным, должны соответствовать требованиям к деловой репутации. Под несоответствием лица требованиям к деловой репутации понимается, например, неснятая или непогашенная судимость за совершение умышленного преступления (остальные пункты читайте в полной версии закона). 

Лицо, осуществляющее функции единоличного исполнительного органа, его заместителя, члена коллегиального исполнительного органа, главного бухгалтера, заместителя главного бухгалтера, руководителя филиала УК, члена совета директоров (наблюдательного совета), контролера (руководителя службы внутреннего контроля) УК или специального должностного лица, ответственного за реализацию правил внутреннего контроля в УК в целях противодействия легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, финансированию терроризма и финансированию распространения оружия массового уничтожения, а также лица, для которых в соответствии с настоящим Федеральным законом или принятым в соответствии с ним нормативным актом Банка России наличие квалификационного аттестата является обязательным, должны соответствовать квалификационным требованиям. Что именно понимается под квалификационными требованиями, читайте в полной версии закона. 

Также в данной статье подробно рассказывается о назначении (избрании) лиц на должность единоличного исполнительного органа, его заместителя, члена коллегиального исполнительного органа, главного бухгалтера, заместителя главного бухгалтера, контролера (руководителя службы внутреннего контроля) УК, руководителя или главного бухгалтера филиала УК. Если хотите ознакомиться с данной процедурой, обратитесь к полной версии закона.  

Российская Федерация, субъекты РФ и муниципальные образования не вправе являться участниками УК, работающей с ЗПИФами.

УК обязана организовать внутренний контроль за соответствием деятельности, осуществляемой на основании лицензии управляющей компании, требованиям федеральных законов и иных нормативных правовых актов РФ, нормативных актов Банка России, ПДУ, иным договорам, заключенным управляющей компанией при осуществлении указанной деятельности, а также учредительным документам и внутренним документам УК (далее — внутренний контроль). 

Статья 381. Требования к учредителям (участникам) УК

Лицом, имеющим право прямо или косвенно либо совместно с иными лицами, связанными с ним договорами доверительного управления имуществом, и (или) простого товарищества, и (или) поручения, и (или) корпоративным договором, и (или) иным соглашением, предметом которого является осуществление прав, удостоверенных акциями (долями) УК, распоряжаться более 10 процентами акций (долей), составляющих уставный капитал УК, не может являться:

1. юридическое лицо, которое зарегистрировано в государствах или на территориях, предоставляющих льготный налоговый режим налогообложения и (или) не предусматривающих раскрытия и предоставления информации при проведении финансовых операций (офшорные зоны), перечень которых утверждается Министерством финансов РФ, либо находится под прямым или косвенным контролем таких лиц;
2. юридическое лицо, у которого за нарушение федеральных законов, нормативных актов Банка России была отозвана (аннулирована) лицензия на осуществление деятельности на финансовом рынке, либо юридическое лицо, сведения о котором были исключены из реестра финансовых организаций соответствующего вида за нарушение федеральных законов, нормативных актов Банка России;
3. лицо, не соответствующее требованиям к финансовому положению, устанавливаемым Банком России;
4. лицо, не соответствующее требованиям к деловой репутации, установленным данным законом;
5. юридическое лицо в случае, если лицо, осуществляющее функции единоличного исполнительного органа такого юридического лица, не соответствует требованиям к деловой репутации, установленным данным законом.

УК обязана соблюдать установленный Банком России порядок представления в Банк России и раскрытия неограниченному кругу лиц информации о структуре и составе своих акционеров (участников), в том числе о лицах, под контролем либо значительным влиянием которых находится УК.

Статья 382. Особенности совершения сделок с акциями (долями) УК

Если иное не установлено федеральными законами, приобретение (за исключением случаев публичного размещения и (или) публичного обращения акций УК), в том числе в результате пожертвования, и (или) получение в доверительное управление (далее — приобретение) физическим или юридическим лицом более 10 процентов акций (долей) УК в результате совершения одной сделки или нескольких сделок осуществляются при условии получения предварительного согласия Банка России на совершение указанной сделки (сделок). Установленные настоящей статьей требования распространяются также на случаи приобретения группой лиц, определяемой в соответствии с Федеральным законом от 26 июля 2006 года № 135-ФЗ «О защите конкуренции» (далее — группа лиц), более 10 процентов акций (долей) УК. Получение предварительного согласия Банка России в порядке, установленном настоящей статьей, требуется также в случае приобретения:

1. более 10 процентов акций УК, но не более 25 процентов акций;
2. более 10 процентов долей УК, но не более одной трети долей;
3. более 25 процентов акций УК, но не более 50 процентов акций;
4. более одной трети долей УК, но не более 50 процентов долей;
5. более 50 процентов акций УК, но не более 75 процентов акций;
6. более 50 процентов долей УК, но не более двух третей долей;
7. более 75 процентов акций УК;
8. более двух третей долей УК.

Предварительного согласия Банка России требует также установление юридическим или физическим лицом в результате осуществления одной или нескольких сделок прямого либо косвенного (через третьих лиц) контроля в отношении акционеров (участников) УК, владеющих более 10 процентами акций (долей) УК (далее — установление контроля в отношении акционеров (участников) УК).

Одна или несколько совершенных физическим или юридическим лицом сделок по приобретению более 10 процентов акций (долей) УК, а также сделка (сделки), направленная на установление контроля в отношении акционеров (участников) УК, подлежит последующему одобрению Банком России, если указанная сделка (сделки) была совершена в ходе публичного размещения и (или) публичного обращения акций УК (публичного размещения и (или) публичного обращения акций лица, владеющего более 10 процентами акций (долей) УК) или в иных установленных федеральными законами случаях.

Банк России не позднее 30 дней со дня получения ходатайства о получении предварительного согласия (последующего одобрения) Банка России на совершение сделки (сделок), направленной на приобретение более 10 процентов акций (долей) УК, и (или) сделки (сделок), направленной на установление контроля в отношении акционеров (участников) УК, и всех необходимых документов сообщает заявителю в письменной форме о своем решении — о согласии или об отказе. В случае, если Банк России не сообщил о принятом решении в течение указанного срока, соответствующая сделка (сделки) считается согласованной.

Банк России отказывает в предоставлении предварительного согласия (последующего одобрения) на совершение сделки (сделок), указанной в настоящей статье, в случае:

1. выявления неудовлетворительного финансового положения лица, совершающего сделку (сделки), направленную на приобретение более 10 процентов акций (долей) УК, и (или) сделку (сделки), направленную на установление контроля в отношении акционеров (участников) УК;
2. признания лица, совершающего сделку (сделки), направленную на приобретение более 10 процентов акций (долей) УК, и (или) сделку (сделки), направленную на установление контроля в отношении акционеров (участников) УК, либо единоличного исполнительного органа юридического лица, совершающего указанную сделку (сделки), не соответствующими требованиям к деловой репутации;
3. несоответствия лица, совершающего сделку (сделки), направленную на приобретение более 10 процентов акций (долей) УК, и (или) сделку (сделки), направленную на установление контроля в отношении акционеров (участников) УК, требованиям, установленным статьей 381 настоящего Федерального закона;
4. наличия других оснований, предусмотренных федеральными законами и принимаемыми в соответствии с ними нормативными актами Банка России.

Лицо, имевшее право прямо или косвенно распоряжаться более 10 процентами акций (долей) УК, обязано уведомить Банк России о случаях, в результате которых оно полностью утратило такое право либо сохранило право прямо или косвенно распоряжаться менее 10 процентами акций (долей) УК. 

Требования настоящей статьи не распространяются на приобретение более 10 процентов акций (долей) страховой организации, имеющей лицензию УК, и на установление юридическим или физическим лицом контроля в отношении акционеров (участников) такой страховой организации, владеющих более 10 процентами ее акций (долей), а также на уведомление Банка России об утрате юридическим или физическим лицом права прямо или косвенно распоряжаться более 10 процентами акций (долей) такой страховой организации либо о сохранении ими права прямо или косвенно распоряжаться менее 10 процентами акций (долей) такой страховой организации. 

Статья 39. Обязанности УК

УК обязана действовать разумно и добросовестно при осуществлении своих прав и исполнении обязанностей.

УК при осуществлении своей деятельности обязана выявлять конфликт интересов и управлять конфликтом интересов, в том числе путем предотвращения возникновения конфликта интересов и (или) раскрытия или предоставления информации о конфликте интересов.

В случае, если конфликт интересов, информация о котором не была раскрыта или предоставлена заранее в договоре доверительного управления с управляющей компанией, если иной способ раскрытия или предоставления такой информации не установлен нормативным актом Банка России, привел к убыткам стороны по договору доверительного управления (клиента УК), управляющая компания обязана за свой счет возместить эти убытки в порядке, установленном гражданским законодательством. 

УК обязана:

1. передавать имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, для учета и (или) хранения специализированному депозитарию, если для отдельных видов имущества не предусмотрено иное; 
2. передавать специализированному депозитарию незамедлительно с момента их составления или получения копии всех первичных документов в отношении имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, а также подлинные экземпляры документов, подтверждающих права на недвижимое имущество;
3. представлять в Банк России отчетность в установленном им порядке; 
4. обеспечить возможность предоставления в Банк России электронных документов, а также возможность получения от Банка России электронных документов в порядке, установленном Банком России; 
5. раскрывать информацию о паевом инвестиционном фонде в соответствии с настоящим Федеральным законом, за исключением случаев, предусмотренных настоящим Федеральным законом;
6. иметь сайт в сети Интернет, электронный адрес которого включает доменное имя, права на которое принадлежат этой управляющей компании (далее — сайт УК);
7. осуществлять учет операций с имуществом, составляющим активы паевого инвестиционного фонда, а также с иным имуществом, доверительное управление которым она осуществляет на основании лицензии УК, в порядке, установленном нормативными актами Банка России; 
8. направлять в Банк России уведомление об изменении состава совета директоров (наблюдательного совета) и исполнительных органов УК в соответствии со статьей 38 настоящего Федерального закона;  
9. использовать при взаимодействии с лицом, осуществляющим ведение реестра владельцев инвестиционных паев, со специализированным депозитарием, с агентом по выдаче, обмену и погашению инвестиционных паев, а также с лицами, доверительное управление имуществом которых она осуществляет на основании лицензии УК, за исключением приобретателей и владельцев инвестиционных паев, документы в электронной форме, подписанные электронной подписью. Вид электронной подписи и порядок ее проверки устанавливаются соглашением между участниками электронного взаимодействия; 
10. раскрывать или, если инвестиционные паи ограничены в обороте, предоставлять владельцам инвестиционных паев информацию о дате составления списка владельцев инвестиционных паев для осуществления ими своих прав или для частичного погашения инвестиционных паев без заявления ими требований об их погашении не позднее трех рабочих дней до даты составления указанного списка;  
11. соблюдать ПДУ паевым инвестиционным фондом;  
12. соблюдать иные требования, предусмотренные настоящим Федеральным законом и нормативными актами Банка России. 

УК вправе поручить другому лицу совершать от ее имени и за счет имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, действия, необходимые для управления соответствующим имуществом, если иное не предусмотрено договором доверительного управления паевым инвестиционным фондом.

УК вправе поручить другому лицу совершать от имени этого лица, но за счет имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, сделки, если иное не предусмотрено договором доверительного управления паевым инвестиционным фондом.

Решение о добровольной ликвидации УК не может быть принято до прекращения всех паевых инвестиционных фондов, доверительное управление которыми она осуществляет, и (или) до передачи прав и обязанностей по всем договорам доверительного управления, заключенным на основании лицензии управляющей компании, другой/другим УК. 

Статья 391. Порядок и сроки рассмотрения обращений

УК обязана обеспечить прием обращений, направленных посредством почтовой связи или нарочным на бумажном носителе, по адресу в пределах места нахождения УК, адресу места нахождения филиала, представительства УК, указанным в едином государственном реестре юридических лиц, а также направленных на адрес электронной почты УК (при наличии). Наличие подписи заявителя в обращении не требуется.

Информация об этих адресах должна быть размещена в местах обслуживания владельцев инвестиционных паев, а также на официальном сайте УК в сети Интернет.

Обращение подлежит обязательной регистрации не позднее рабочего дня, следующего за днем его поступления в управляющую компанию. В случае поступления обращения в форме электронного документа УК обязана уведомить заявителя о регистрации обращения (далее — уведомление о регистрации) не позднее дня регистрации обращения способом, предусмотренным настоящим пунктом.

УК обязана рассмотреть обращение и по результатам его рассмотрения направить заявителю ответ на обращение в течение 15 рабочих дней со дня регистрации обращения, если иные сроки не предусмотрены настоящим Федеральным законом и другими федеральными законами.

В случае необходимости запроса дополнительных документов и материалов в целях объективного и всестороннего рассмотрения обращения УК по решению единоличного исполнительного органа, заместителя единоличного исполнительного органа или уполномоченного ими лица вправе продлить срок рассмотрения обращения, но не более чем на 10 рабочих дней, если иное не предусмотрено федеральными законами. УК обязана уведомить заявителя о продлении срока рассмотрения обращения с указанием обоснования такого продления, направив ему соответствующее уведомление (далее — уведомление о продлении срока).

Ответ на обращение, а также уведомление о регистрации, уведомление о продлении срока направляются заявителю в зависимости от способа поступления обращения в письменной форме по указанным в обращении адресу электронной почты или почтовому адресу либо способом, предусмотренным условиями договора, заключенного между управляющей компанией и заявителем. В случае, если заявитель при направлении обращения указал способ направления ответа на обращение в форме электронного документа или на бумажном носителе, ответ на обращение должен быть направлен способом, указанным в обращении.

УК обязана хранить обращения, а также копии ответов на обращения и копии уведомлений, предусмотренных настоящей статьей, в течение трех лет со дня регистрации таких обращений.

Ответ на обращение по существу не дается управляющей компанией в следующих случаях:

1. в обращении не указан адрес, по которому должен быть направлен ответ;
2. в обращении не указана фамилия (наименование) заявителя;
3. в обращении содержатся нецензурные либо оскорбительные выражения, угрозы имуществу управляющей организации, угрозы жизни, здоровью и имуществу работника УК или членов его семьи;
4. текст обращения не поддается прочтению;
5. текст обращения не позволяет определить его суть.

В случае, если в обращении содержится вопрос, на который заявителю неоднократно давались ответы по существу в связи с ранее направляемыми им обращениями, и при этом не приводятся новые доводы или обстоятельства, УК вправе самостоятельно принять решение о безосновательности очередного обращения и прекращении переписки с заявителем по данному вопросу. 

УК и ее должностные лица не вправе использовать иначе, чем в целях, предусмотренных настоящим Федеральным законом, и разглашать в какой-либо форме полученные при рассмотрении обращения персональные данные заявителя, а также информацию, составляющую коммерческую, служебную, банковскую тайну, тайну страхования и иную охраняемую законом тайну, за исключением случаев, предусмотренных законодательством РФ.

Статья 40. Ограничения деятельности УК

УК, действуя в качестве доверительного управляющего активами паевого инвестиционного фонда не вправе совершать следующие сделки или давать поручения на совершение следующих сделок:

1. по приобретению объектов, не предусмотренных настоящим Федеральным законом, нормативными актами Банка России, инвестиционной декларацией паевого инвестиционного фонда;
2. по безвозмездному отчуждению имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд;
3. в результате которых управляющей компанией принимается обязанность по передаче имущества, которое в момент принятия такой обязанности не составляет паевой инвестиционной фонд, за исключением сделок, совершаемых на организованных торгах, при условии осуществления клиринга по таким сделкам;  
4. по приобретению имущества, являющегося предметом залога или иного обеспечения, в результате которых в состав паевого инвестиционного фонда включается имущество, являющееся предметом залога или иного обеспечения;
5. договоров займа или кредитных договоров, а также договоров репо. Указанное правило не распространяется на случаи получения денежных средств для обмена или погашения инвестиционных паев при недостаточности денежных средств, составляющих этот паевой инвестиционный фонд, и заключения договоров репо в случаях, установленных нормативными актами Банка России. При этом совокупный объем задолженности, подлежащей погашению за счет имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, по всем договорам займа и кредитным договорам не должен превышать 20 процентов стоимости чистых активов этого паевого инвестиционного фонда. Срок привлечения заемных средств по каждому договору займа и кредитному договору (включая срок продления) не может превышать шесть месяцев;
6. по приобретению имущества, находящегося у нее в доверительном управлении по иным договорам, за исключением сделок в связи с принятием в доверительное управление и (или) приобретением за счет имущества, находящегося в доверительном управлении, инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда в случае, установленном частью восемнадцатой статьи 5 Федерального закона «О рынке ценных бумаг»; 
7. по отчуждению имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, в состав имущества, находящегося у нее в доверительном управлении по иным договорам, за исключением сделок в связи с принятием в доверительное управление и (или) приобретением за счет имущества, находящегося в доверительном управлении, инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда в случае, установленном частью восемнадцатой статьи 5 Федерального закона «О рынке ценных бумаг»; 
8. по приобретению ценных бумаг, выпущенных (выданных) ее участниками, основным и преобладающим хозяйственными обществами участника, ее дочерними и зависимыми обществами, специализированным депозитарием, УК паевого инвестиционного фонда, лицом, осуществляющим ведение реестра владельцев инвестиционных паев, либо долей в уставном капитале любого из указанных лиц, за исключением случаев, предусмотренных настоящей статьей. Ограничения на совершение сделок, не применяются, если указанные сделки: 1) совершаются с ценными бумагами, включенными в котировальные списки российских бирж; 2) совершаются при размещении дополнительных ценных бумаг акционерного общества при осуществлении управляющей компанией права акционера на преимущественное приобретение акций и эмиссионных ценных бумаг, конвертируемых в акции этого акционерного общества; 3) являются сделками по приобретению акций (долей) в хозяйственных обществах, которые на момент совершения сделок являлись зависимыми (дочерними) хозяйственными обществами УК в силу приобретения последней указанных акций (долей) в имущество, составляющее активы паевого инвестиционного фонда.9) по приобретению имущества, принадлежащего этой УК, ее участникам, основным и преобладающим хозяйственным обществам участника, ее дочерним и зависимым обществам, либо по отчуждению имущества указанным лицам, за исключением случаев, предусмотренных настоящей статьей;
9. по приобретению имущества у специализированного депозитария, оценщика и аудиторской организации, с которыми управляющей компанией заключены договоры в соответствии с настоящим Федеральным законом, владельцев инвестиционных паев ЗПИФ, доверительное управление которым осуществляет эта УК, либо по отчуждению имущества указанным лицам, за исключением случаев выдачи инвестиционных паев указанным владельцам и иных случаев, предусмотренных настоящей статьей. 
10. по приобретению ценных бумаг, выпущенных (выданных) этой управляющей компанией, а также акционерным инвестиционным фондом, активы которого находятся в доверительном управлении этой УК или функции единоличного исполнительного органа которого осуществляет эта УК, за исключением случаев, предусмотренных настоящей статьей. 

Ограничения на совершение сделок, установленные подпунктами 6, 7, 9 и 10, не применяются, если: 1) сделки с ценными бумагами совершаются на организованных торгах на основе заявок на покупку (продажу) по наилучшим из указанных в них ценам при условии, что заявки адресованы всем участникам торгов и информация, позволяющая идентифицировать подавших заявки участников торгов, не раскрывается в ходе торгов другим участникам; 2) сделки совершаются с ценными бумагами, входящими в состав паевого инвестиционного фонда, инвестиционные паи которого могут быть обменены на инвестиционные паи другого фонда, в состав которого приобретаются указанные ценные бумаги.

Ограничения на совершение сделок, установленные подпунктами 8–10, не применяются к сделкам, совершаемым при осуществлении доверительного управления активами паевого инвестиционного фонда, одним из акционеров или пайщиков которых является Российская Федерация в лице федерального органа исполнительной власти, осуществляющего функции по выработке государственной политики и нормативно-правовому регулированию в сфере бюджетной, налоговой, страховой, валютной и банковской деятельности.

УК не вправе:

1. приобретать инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда, находящегося в ее доверительном управлении, за исключением случаев, установленных настоящим Федеральным законом; 
2. распоряжаться имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд, без предварительного согласия специализированного депозитария, за исключением сделок, совершаемых на организованных торгах, проводимых российской или иностранной биржей либо иным организатором торговли; 
3. распоряжаться денежными средствами (ценными бумагами), находящимися на транзитном счете (транзитном счете депо), а также иным имуществом, переданным в оплату инвестиционных паев и не включенным в состав паевого инвестиционного фонда, без предварительного согласия специализированного депозитария;
4. использовать имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, для обеспечения исполнения собственных обязательств, не связанных с доверительным управлением паевым инвестиционным фондом, или для обеспечения исполнения обязательств третьих лиц. Требования настоящего подпункта не распространяются на случаи передачи имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, в индивидуальное клиринговое обеспечение либо в имущественный пул;  
5. взимать проценты за пользование денежными средствами УК, предоставленными для выплаты денежной компенсации владельцам инвестиционных паев или для проведения обмена инвестиционных паев, в случаях, предусмотренных статьей 25 настоящего Федерального закона.

По сделкам, совершенным в нарушение требований настоящей статьи, УК обязывается перед третьими лицами лично и отвечает только принадлежащим ей имуществом.

Статья 41. Вознаграждения и расходы, связанные с доверительным управлением паевым инвестиционным фондом

Вознаграждения УК, специализированного депозитария, лица, осуществляющего ведение реестра владельцев инвестиционных паев, оценщика, аудиторской организации и биржи выплачиваются за счет имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, и их сумма не должна превышать 10 процентов среднегодовой стоимости чистых активов паевого инвестиционного фонда. Порядок расчета среднегодовой стоимости чистых активов паевого инвестиционного фонда определяется Банком России.

Размер вознаграждения УК и (или) порядок его определения, а также перечень расходов, связанных с доверительным управлением паевым инвестиционным фондом, предусматривается ПДУ паевым инвестиционным фондом.

Вознаграждение УК может быть установлено в виде фиксированной суммы или доли среднегодовой стоимости чистых активов паевого инвестиционного фонда и (или) доли дохода от доверительного управления ЗПИФ. Размер вознаграждения УК, определяемый как доля дохода от доверительного управления ЗПИФ, не может превышать 20 процентов указанного дохода, порядок расчета которого устанавливается нормативными актами Банка России.

Расходы, связанные с доверительным управлением имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд, в том числе обязательные платежи, связанные с доверительным управлением таким имуществом, а также налоги, объектом которых является имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, оплачиваются соответственно за счет имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд. Перечень расходов устанавливается нормативными актами Банка России. УК не вправе возмещать из имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, расходы, понесенные ею за свой счет, за исключением возмещения сумм указанных в настоящем пункте налогов и обязательных платежей, а также расходов, возмещение которых предусмотрено настоящим Федеральным законом.

Уплата неустойки и возмещение убытков, возникших в результате неисполнения обязательств по договорам, заключенным управляющей компанией в качестве доверительного управляющего паевым инвестиционным фондом, осуществляются за счет собственного имущества УК.

Глава IX. Контроль за распоряжением имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд. Статья 42. Учет и хранение имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд

Имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, должны учитываться в специализированном депозитарии, а также храниться там, если для отдельных видов имущества нормативными правовыми актами РФ, в том числе нормативными актами Банка России, не предусмотрено иное. 

Специализированный депозитарий не вправе пользоваться и распоряжаться имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд.

Статья 43. Контроль за распоряжением имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд

Специализированный депозитарий осуществляет контроль за соблюдением управляющей компанией паевого инвестиционного фонда настоящего Федерального закона, принятых в соответствии с ним нормативных актов Банка России и ПДУ паевым инвестиционным фондом.  

Специализированный депозитарий дает УК согласие на распоряжение активами паевого инвестиционного фонда, если такое распоряжение не противоречит закону и ПДУ.

Это согласие дается путем подписания специализированным депозитарием платежного документа, в соответствии с которым банку или иной кредитной организации управляющей компанией дается распоряжение о перечислении денежных средств. Если специализированным депозитарием является кредитная организация, в которой открыты транзитные счета и счета, указанные в статье 15 настоящего Федерального закона, специализированный депозитарий вправе исполнять распоряжение о перечислении денежных средств, если оно соответствует настоящей статье. При этом подписание таким специализированным депозитарием платежного документа не требуется.

В случае неисполнения или ненадлежащего исполнения специализированным депозитарием обязанностей по учету и хранению имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, а также по осуществлению контроля, предусмотренного настоящей статьей, специализированный депозитарий несет солидарную ответственность с управляющей компанией. 

Статья 44. Требования к специализированному депозитарию

Спецдепозитарий может осуществлять свою деятельность только на основании соответствующей лицензии. 

Специализированным депозитарием паевого инвестиционного фонда может быть только депозитарий, являющийся акционерным обществом или обществом с ограниченной ответственностью, созданным в соответствии с законодательством РФ, имеющий лицензию специализированного депозитария.

Срок действия договора специализированного депозитария с управляющей компанией ЗПИФ не может быть менее срока действия договора доверительного управления этим паевым инвестиционным фондом.

Не допускается заключение договоров с УК, если:

1. УК и специализированный депозитарий являются основным и дочерним либо преобладающим и зависимым по отношению друг к другу обществами;
2. специализированный депозитарий является владельцем инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда, в отношении которого с управляющей компанией заключается договор.

Деятельность специализированного депозитария может совмещаться только:

1. с деятельностью кредитной организации;
2. с профессиональной деятельностью на рынке ценных бумаг, за исключением депозитарной деятельности, если последняя связана с проведением на основании соглашений с организатором торговли и (или) клиринговой организацией депозитарных операций по договорам с ценными бумагами, заключенным на организованных торгах;   
3. с деятельностью по разработке, производству, распространению шифровальных (криптографических) средств, информационных систем и телекоммуникационных систем, защищенных с использованием шифровальных (криптографических) средств, выполнению работ, оказанию услуг в области шифрования информации, техническому обслуживанию шифровальных (криптографических) средств, информационных систем и телекоммуникационных систем, защищенных с использованием шифровальных (криптографических) средств; 
4. с деятельностью оператора финансовой или инвестиционной платформы;
5. с деятельностью по оказанию услуг личному фонду, международному личному фонду по контролю за распоряжением имуществом этого фонда. 

При осуществлении кредитными организациями и профессиональными участниками рынка ценных бумаг деятельности специализированного депозитария последняя должна осуществляться отдельным структурным подразделением.

Специализированный депозитарий вправе:

1. оказывать консультационные и информационные услуги, услуги по ведению бухгалтерского и иного учета, а также услуги по ведению учета и составлению отчетности в отношении имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, и операций с таким имуществом; 
2. вести реестр владельцев инвестиционных паев;
3. являться оператором информационной системы, используемой лицами, заключившими договор со специализированным депозитарием;
4. осуществлять деятельность удостоверяющего центра, используемого лицами, заключившими договор со специализированным депозитарием;
5. осуществлять иную деятельность, предусмотренную настоящим Федеральным законом.

Специализированный депозитарий вправе осуществлять инвестирование собственных денежных средств, совершать сделки по передаче имущества в пользование.

Специализированный депозитарий при осуществлении своей деятельности обязан выявлять конфликт интересов и управлять конфликтом интересов, в том числе путем предотвращения возникновения конфликта интересов и (или) раскрытия или предоставления информации о конфликте интересов.

В случае, если конфликт интересов привел к убыткам, специализированный депозитарий обязан возместить за свой счет эти убытки в порядке, установленном гражданским законодательством и настоящим законом. 

Читайте в полной версии закона признаки, по которым лица не могут осуществлять функции единоличного исполнительного органа, члена совета директоров (наблюдательного совета), члена коллегиального исполнительного органа специализированного депозитария или руководителя филиала специализированного депозитария (руководителя отдельного структурного подразделения организации, осуществляющего деятельность специализированного депозитария), а также требования к лицам, владеющим определенным процентом обыкновенных акций (долей) специализированного депозитария.

Статья 45. Обязанности специализированного депозитария

Специализированный депозитарий обязан:

1. принимать на хранение и хранить имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, если для отдельных видов имущества нормативными правовыми актами РФ, в том числе нормативными актами Банка России, не предусмотрено иное;
2. принимать и хранить копии всех первичных документов в отношении имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, а также подлинные экземпляры документов, подтверждающих права на недвижимое имущество;
3. регистрироваться в качестве номинального держателя ценных бумаг, составляющих паевой инвестиционный фонд, если иной порядок учета прав на ценные бумаги не предусмотрен законодательством РФ;
4. осуществлять контроль, предусмотренный статьей 43 настоящего Федерального закона, в том числе контроль за определением стоимости чистых активов паевых инвестиционных фондов, а также расчетной стоимости инвестиционного пая, количества выдаваемых инвестиционных паев и размеров денежной компенсации в связи с погашением инвестиционных паев;
5. направлять в Банк России уведомления о выявленных им в ходе осуществления контроля нарушениях, за исключением нарушений, о которых в соответствии с нормативным актом Банка России не требуется уведомлять Банк России, не позднее трех рабочих дней со дня выявления указанных нарушений; 
6. обеспечить возможность предоставления в Банк России электронных документов, а также возможность получения от Банка России электронных документов в порядке, установленном Банком России;  
7. использовать при взаимодействии с управляющей компанией, лицом, осуществляющим ведение реестра владельцев инвестиционных паев, агентом по выдаче, обмену и погашению инвестиционных паев, а также с иными лицами при осуществлении деятельности на основании лицензии специализированного депозитария документы в электронной форме, подписанные электронной подписью. Вид электронной подписи и порядок ее проверки устанавливаются соглашением между участниками электронного взаимодействия; 
8. соблюдать иные требования, предусмотренные настоящим Федеральным законом и нормативными актами Банка России. 

Специализированный депозитарий паевого инвестиционного фонда не вправе приобретать инвестиционные паи этого фонда.

Статья 46. Прекращение договора со специализированным депозитарием

Договор со специализированным депозитарием прекращается:

1. по соглашению сторон с момента, предусмотренного таким соглашением;
2. в случае прекращения паевого инвестиционного фонда с момента его прекращения;
3. в случае аннулирования (прекращения действия) лицензии у специализированного депозитария с момента вступления в силу решения об аннулировании указанной лицензии (с момента прекращения действия указанной лицензии);
4. в случае ликвидации специализированного депозитария с момента принятия решения о такой ликвидации;
5. в случае отказа одной стороны от договора с момента, предусмотренного договором;
6. по истечении срока договора.

Глава X. Ведение реестра владельцев инвестиционных паев. Статья 47. Реестр владельцев инвестиционных паев

Реестр владельцев инвестиционных паев — система записей о паевом инвестиционном фонде, об общем количестве выданных и погашенных инвестиционных паев этого фонда, о владельцах инвестиционных паев и количестве принадлежащих им инвестиционных паев, номинальных держателях, об иных зарегистрированных лицах и о количестве зарегистрированных на них инвестиционных паев, дроблении инвестиционных паев, записей о приобретении, об обмене, о передаче или погашении инвестиционных паев.

Ведение реестра владельцев инвестиционных паев вправе осуществлять только юридическое лицо, имеющее лицензию на осуществление деятельности по ведению реестра владельцев именных ценных бумаг, или специализированный депозитарий этого паевого инвестиционного фонда.

Статья 48. Ответственность лица, осуществляющего ведение реестра владельцев инвестиционных паев

Лицо, осуществляющее ведение реестра владельцев инвестиционных паев, возмещает лицам, права которых учитываются на лицевых счетах в указанном реестре (в том числе номинальным держателям инвестиционных паев, доверительным управляющим и иным зарегистрированным лицам), а также приобретателям инвестиционных паев и иным лицам, обратившимся для открытия лицевого счета, убытки, возникшие в связи:

1. с невозможностью осуществить права на инвестиционные паи, в том числе в результате неправомерного списания инвестиционных паев с лицевого счета зарегистрированного лица;
2. с невозможностью осуществить права, закрепленные инвестиционными паями;
3. с необоснованным отказом в открытии лицевого счета в указанном реестре.

Лицо, осуществляющее ведение реестра владельцев инвестиционных паев, несет ответственность, предусмотренную настоящей статьей, если не докажет, что надлежащее исполнение им обязанностей по ведению указанного реестра оказалось невозможным вследствие непреодолимой силы либо умысла владельца инвестиционных паев или иных лиц, предусмотренных настоящей статьей.

УК несет субсидиарную с лицом, осуществляющим ведение реестра владельцев инвестиционных паев, ответственность, предусмотренную настоящей статьей. УК, возместившая убытки, имеет право обратного требования (регресса) к лицу, осуществляющему ведение реестра владельцев инвестиционных паев, в размере суммы, уплаченной ею владельцам инвестиционных паев или иным лицам, предусмотренным настоящей статьей.

УК возмещает приобретателям инвестиционных паев или их владельцам убытки, причиненные в результате неисполнения или ненадлежащего исполнения обязанности по выдаче (погашению) инвестиционных паев, если не докажет, что надлежащее исполнение ею указанных обязанностей оказалось невозможным вследствие непреодолимой силы либо умысла приобретателя или владельца инвестиционных паев.

УК, возместившая убытки в случаях, предусмотренных предыдущим абзацем, имеет право обратного требования (регресса) к лицу, осуществляющему ведение реестра владельцев инвестиционных паев, в размере суммы, уплаченной ею приобретателю или владельцу инвестиционных паев, если убытки причинены действием (бездействием) лица, осуществляющего ведение реестра владельцев инвестиционных паев.

Договор о ведении реестра владельцев инвестиционных паев не может ограничивать право обратного требования (регресса).

Суд вправе уменьшить размер возмещения, предусмотренного настоящей статьей, если приобретатель или владелец инвестиционного пая умышленно или по неосторожности содействовал увеличению причиненных ему убытков либо не принял разумных мер к их уменьшению.

Глава XI. Аудит УК паевого инвестиционного фонда. Статья 49. Требования к аудиторской организации УК паевого инвестиционного фонда

УК паевого инвестиционного фонда обязана заключить договоры оказания аудиторских услуг с аудиторской организацией. Не допускается заключение указанных договоров с аудиторской организацией, если: 

1. УК паевого инвестиционного фонда, специализированный депозитарий или лицо, осуществляющее ведение реестра владельцев инвестиционных паев, является по отношению к этой аудиторской организации основным или дочерним либо преобладающим или зависимым обществом;
2. аудиторская организация является владельцем инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда, с управляющей компанией которого заключается договор.

Статья 50. Ежегодный аудит

Годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность УК паевого инвестиционного фонда подлежат обязательному аудиту.

Глава XII. Раскрытие информации о деятельности УК паевого инвестиционного фонда. Статья 51. Требования к содержанию распространяемой, предоставляемой или раскрываемой информации

В случаях, установленных нормативными актами Банка России, в распространяемой, предоставляемой или раскрываемой информации о паевом инвестиционном фонде должны содержаться: 

1. номер лицензии УК этого фонда и соответственно название паевого инвестиционного фонда, полное или сокращенное фирменное наименование УК этого фонда, номер и дата регистрации ПДУ паевым инвестиционным фондом, номер лицензии УК этого фонда;
2. сведения о месте или местах (с указанием адреса помещения, адреса сайта УК паевого инвестиционного фонда и номеров телефонов), в которых можно получить информацию, подлежащую раскрытию и предоставлению в соответствии с настоящим Федеральным законом;
3. положения о возможности увеличения или уменьшения стоимости инвестиционных паев, а также указание на то, что результаты инвестирования в прошлом не определяют доходов в будущем, что государство не гарантирует доходности инвестиций в инвестиционные фонды, и предупреждение о необходимости внимательного ознакомления с ПДУ паевым инвестиционным фондом перед приобретением инвестиционных паев.

Любые распространяемые, предоставляемые или раскрываемые сведения о паевом инвестиционном фонде, об УК паевого инвестиционного фонда не должны содержать:

1. недобросовестную, недостоверную, неэтичную, заведомо ложную, скрытую, вводящую в заблуждение информацию;
2. какие-либо гарантии и обещания о будущей эффективности и доходности инвестиционной деятельности УК паевого инвестиционного фонда, в том числе основанные на информации об их реальной деятельности в прошлом;
3. информацию, которая не имеет документального подтверждения;
4. информацию, не имеющую непосредственного отношения к УК паевого инвестиционного фонда или паевому инвестиционному фонду;
5. ссылки на утверждение или на одобрение государственными органами какой-либо информации о деятельности УК паевого инвестиционного фонда;
6. ложные или неправильно сформулированные заявления или утверждения о факторах, существенно влияющих на результаты инвестиционной деятельности УК паевого инвестиционного фонда, в том числе имеющих документальное подтверждение, но относящихся к иному периоду или событию;
7. заявления или утверждения об изменении либо иные сравнения результатов инвестиционной деятельности УК паевого инвестиционного фонда в текущий момент и в прошлом (описание изменения размера доходов, изменения размера или роста активов), не основанные на расчетах доходности, определяемых в соответствии с требованиями нормативных актов Банка России; 
8. заявления о будущих инвестициях, содержащие гарантии безопасности инвестиций и стабильности размеров возможных доходов или издержек, связанных с указанными инвестициями;
9. утверждения или заявления о возможных выгодах, связанных с услугами или методами работы УК паевого инвестиционного фонда;
10. преувеличенные или неподтвержденные заявления о навыках управления или характеристиках УК паевого инвестиционного фонда, а также об их связях с государственными органами и органами местного самоуправления;
11. заявления о том, что результаты деятельности УК паевого инвестиционного фонда, достигнутые в прошлом, могут быть повторены в будущем.

УК до получения лицензии не вправе распространять информацию о своей будущей деятельности в качестве УК паевого инвестиционного фонда.

Правительство РФ вправе определить случаи, при которых может не осуществляться раскрытие и (или) осуществляться в ограниченном составе и объеме раскрытие информации, подлежащей раскрытию в соответствии с требованиями настоящего Федерального закона, а также лиц, в отношении которых может не осуществляться раскрытие и (или) осуществляться в ограниченном составе и объеме раскрытие указанной информации.

Статья 52. Информация, предоставляемая по требованию заинтересованных лиц

УК паевого инвестиционного фонда, а также агенты по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев в местах приема заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев обязаны предоставлять всем заинтересованным лицам по их требованию соответственно:

1. зарегистрированные ПДУ паевым инвестиционным фондом, инвестиционные паи которого не ограничены в обороте, и изменения и дополнения в них; 
2. правила ведения реестра владельцев инвестиционных паев;
3. справку о стоимости активов имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, и соответствующие приложения к ней;
4. справку о стоимости чистых активов паевого инвестиционного фонда и расчетной стоимости одного инвестиционного пая по последней оценке;
5. бухгалтерская (финансовая) отчетность УК паевого инвестиционного фонда, бухгалтерская (финансовая) отчетность специализированного депозитария, аудиторское заключение о бухгалтерской (финансовой) отчетности УК паевого инвестиционного фонда, составленные на последнюю отчетную дату;  
6. отчет о приросте (об уменьшении) стоимости имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, сведения о вознаграждении УК и расходах, оплаченных за счет имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, по состоянию на последнюю отчетную дату;
7. иную информацию, раскрытую в соответствии с настоящим Федеральным законом.

Информация о размерах суммы, на которую выдается один инвестиционный пай, и суммы денежной компенсации, подлежащей выплате в связи с погашением инвестиционного пая, о методе определения расчетной стоимости одного инвестиционного пая и т.д. должна предоставляться УК или агентом по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев заинтересованным лицам по телефону, а также может предоставляться иным способом. 

Статья 53. Информация, подлежащая раскрытию

Банк России обеспечивает раскрытие информации и создание общедоступной системы раскрытия информации о деятельности управляющих компаний паевых инвестиционных фондов, специализированных депозитариев, агентов по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев, а также о регулировании указанных видов деятельности.

Статья 54. Отчетность, представляемая в Банк России или саморегулируемую организацию в сфере финансового рынка

В статье говорится, что УК и спецдеп обязаны представлять отчеты и уведомления в Банк России, который сам устанавливает объем, сроки и форму представления отчетов. 

ГЛАВА XIII. Полномочия Банка России. Саморегулируемые организации в сфере финансового рынка. Статья 55. Полномочия Банка России

Регулирование деятельности управляющих компаний, специализированных депозитариев, агентов по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев, лиц, осуществляющих ведение реестров владельцев инвестиционных паев, и государственный контроль за указанными видами деятельности осуществляются Банком России.

Банк России: 

1. принимает нормативные акты в случаях, предусмотренных настоящим Федеральным законом; 
2. устанавливает требования к деятельности (проведению операций) УК и специализированного депозитария, а также требования к деятельности (проведению операций), осуществление (проведение) которых допускается в соответствии с федеральными законами только на основании лицензии УК или лицензии специализированного депозитария;  
3. устанавливает требования к выявлению конфликта интересов и управлению конфликтом интересов УК и специализированного депозитария, в том числе путем предотвращения возникновения конфликта интересов и (или) раскрытия или предоставления информации о конфликте интересов; 
4. устанавливает требования к правилам ведения реестра владельцев инвестиционных паев, правилам внутреннего контроля УК и специализированного депозитария;
5. устанавливает порядок и сроки регистрации документов, подлежащих регистрации в соответствии с настоящим Федеральным законом;
6. устанавливает порядок, сроки и формы представления в Банк России отчетов и уведомлений управляющими компаниями, специализированными депозитариями, а также лицами, владеющими (осуществляющими доверительное управление) 5 и более процентами обыкновенных акций (долей) специализированных депозитариев, лицами, имеющими право прямо или косвенно либо совместно с иными лицами, связанными с ними договорами доверительного управления имуществом, и (или) простого товарищества, и (или) поручения, и (или) корпоративным договором, и (или) иным соглашением, предметом которого является осуществление прав, удостоверенных акциями (долями) УК, распоряжаться более 10 процентами акций (долей), составляющих уставный капитал УК; 
7. устанавливает квалификационные требования и требования к профессиональному опыту лиц, осуществляющих функции УК и специализированного депозитария (руководителя отдельного структурного подразделения организации, осуществляющей деятельность специализированного депозитария), к контролерам (руководителям службы внутреннего контроля) УК и специализированного депозитария, а также квалификационные требования к работникам УК и специализированного депозитария;
8. утверждает программы квалификационных экзаменов для аттестации граждан в сфере деятельности управляющих компаний и специализированных депозитариев и определяет условия и порядок аккредитации организаций, осуществляющих указанную аттестацию в форме приема квалификационных экзаменов и выдачи квалификационных аттестатов, а также осуществляет аккредитацию таких организаций, определяет типы и формы квалификационных аттестатов и ведет реестр аттестованных лиц;
9. осуществляет контроль и надзор за деятельностью управляющих компаний, специализированных депозитариев, агентов по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев, лиц, осуществляющих ведение реестров владельцев инвестиционных паев;
10. рассматривает жалобы (заявления, обращения) граждан и юридических лиц, связанные с нарушениями требований настоящего Федерального закона, нормативных актов Банка России; 
11. проводит в установленном им порядке проверки соблюдения управляющими компаниями, специализированными депозитариями требований настоящего Федерального закона, других федеральных законов, регулирующих их деятельность, осуществляемую на основании соответствующей лицензии, и принятых в соответствии с ними нормативных правовых актов РФ, в том числе нормативных актов Банка России, а также проверку соблюдения агентами по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев, лицами, осуществляющими ведение реестров владельцев инвестиционных паев, требований настоящего Федерального закона и принятых в соответствии с ним нормативных правовых актов РФ, в том числе нормативных актов Банка России;  
12. выносит обязательные для исполнения предписания управляющим компаниям, специализированным депозитариям, агентам по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев, лицам, осуществляющим ведение реестров владельцев инвестиционных паев, о представлении информации, в том числе информации, доступ к которой ограничен или запрещен в соответствии с федеральным законом, объяснений и документов, необходимых для осуществления возложенных на него функций, об устранении нарушений требований настоящего Федерального закона, нормативных актов Банка России, о запрете на проведение операций; 
13. выносит обязательные для исполнения предписания управляющим компаниям или специализированным депозитариям о возмещении реального ущерба, причиненного учредителям управления при осуществлении управляющими компаниями доверительного управления на основании лицензии УК или при прекращении специализированными депозитариями паевых инвестиционных фондов, если такой ущерб причинен в результате того, что соответствующие УК или специализированный депозитарий не проявили должной заботливости об интересах учредителя управления; 
14. выносит обязательные для исполнения предписания управляющим компаниям, специализированным депозитариям о возмещении убытков в случаях, предусмотренных статьями 39 и 44 настоящего Федерального закона; 
15. принимает решения о приостановлении выдачи, погашения и обмена инвестиционных паев в соответствии с настоящим Федеральным законом;
16. обращается в суд с требованием о ликвидации юридических лиц, осуществляющих деятельность, предусмотренную настоящим Федеральным законом, без соответствующих лицензий, и в иных случаях, предусмотренных федеральными законами;
17. обращается в суд с иском в защиту интересов владельцев инвестиционных паев в случае нарушения их прав и законных интересов, предусмотренных настоящим Федеральным законом;
18. аннулирует квалификационные аттестаты в случае неоднократного или грубого нарушения аттестованными лицами требований настоящего Федерального закона, а также законодательства РФ о ценных бумагах;
19. назначает временную администрацию в случаях, установленных федеральными законами;  
20. осуществляет иные полномочия, предусмотренные настоящим Федеральным законом и иными федеральными законами.

В отношении управляющих компаний, специализированных депозитариев, агентов по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев, лиц, осуществляющих ведение реестров владельцев инвестиционных паев Банк России вправе:  

1. проводить плановые проверки не чаще одного раза в год;
2. проводить внеплановые проверки в случае обнаружения признаков соответствующих нарушений, в том числе на основании отчетов, уведомлений специализированного депозитария о выявлении нарушений, жалоб (заявлений, обращений) граждан и юридических лиц, сведений, полученных из средств массовой информации;
3. получать от указанных лиц и их работников необходимые документы и информацию, в том числе информацию, доступ к которой ограничен или запрещен в соответствии с федеральными законами, объяснения в письменной или устной форме;
4. обращаться в установленном законодательством Российской Федерации порядке в органы, осуществляющие оперативно-розыскную деятельность, с просьбой о проведении оперативно-розыскных мероприятий.

Также служащие Банка России имеют право беспрепятственного доступа в помещения этих организаций, право доступа к документам и информации (в том числе к информации, доступ к которой ограничен или запрещен в соответствии с федеральными законами), которые необходимы для осуществления контроля, а также право доступа к программно-аппаратным средствам, обеспечивающим фиксацию, обработку и хранение указанной информации.

Статья 56. Ответственность Банка России за соблюдение коммерческой тайны

Сведения, составляющие коммерческую тайну, полученные Банком России, не подлежат разглашению. 

Служащие Банка России в случае разглашения ими сведений, составляющих коммерческую тайну, несут ответственность, предусмотренную законодательством РФ. Убытки, причиненные организации таким разглашением, подлежат возмещению в соответствии с гражданским законодательством РФ. 

Статья 57. Саморегулируемые организации в сфере финансового рынка

Деятельность регулируются Федеральным законом от 13 июля 2015 года № 223-ФЗ «О саморегулируемых организациях в сфере финансового рынка» и принятыми в соответствии с ним нормативными актами Банка России.

Статья 58. Права саморегулируемых организаций в сфере финансового рынка

Саморегулируемая организация в сфере финансового рынка вправе осуществлять обучение граждан в сфере деятельности управляющих компаний и специализированных депозитариев, а также в случае, если саморегулируемая организация в сфере финансового рынка является аккредитованной Банком России, принимать квалификационные экзамены и выдавать квалификационные аттестаты;

Статьи 59 и статья 60 

Данные статьи утратили силу. 

Статья 601. Лицензирование деятельности управляющих компаний и специализированных депозитариев

Лицензия предоставляются Банком России без ограничения срока действия указанных лицензий.

Лицензионными условиями при предоставлении лицензии УК являются требования настоящего Федерального закона: к организационно-правовой форме, к размеру собственных средств и т.д. Полный перечень требований смотрите в полной версии закона. 

Лицензионными условиями при предоставлении лицензии специализированного депозитария являются требования настоящего Федерального закона: к организационно-правовой форме, к учредителям (участникам) и т.д. Полный перечень требований смотрите в полной версии закона. 

Статья 61. Меры, применяемые Банком России

Банк России при выявлении нарушения лицензиатом требований настоящего Федерального закона и принятых в соответствии с ним нормативных правовых актов РФ, в том числе нормативных актов Банка России, а если лицензиат на основании лицензии осуществляет в соответствии с федеральными законами доверительное управление иными активами или оказывает услуги специализированного депозитария в отношении иных активов, требований этих федеральных законов и принятых в соответствии с ними нормативных правовых актов Российской Федерации, в том числе нормативных актов Банка России, вправе своим предписанием запретить лицензиату проведение всех или части операций, применять иные меры ответственности, установленные федеральными законами, а также в случаях, предусмотренных настоящим Федеральным законом, аннулировать соответствующую лицензию и назначить временную администрацию.  

Предусмотренный настоящей статьей запрет на проведение всех или части операций может быть также введен в отношении агента по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев и лица, осуществляющего ведение реестра владельцев инвестиционных паев, в случае нарушения ими требований настоящего Федерального закона и принятых в соответствии с ним нормативных правовых актов РФ, в том числе нормативных актов Банка России. 

Статья 611. Запрет на проведение всех или части операций

Банк России вправе своим предписанием запретить проведение следующих операций:

1. выдачу или одновременно выдачу, обмен и погашение инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда;
2. прием заявок на приобретение или одновременно заявок на приобретение, заявок на обмен и заявок на погашение инвестиционных паев;
3. заключение управляющей компанией иных договоров доверительного управления, которое может осуществляться на основании лицензии УК;
4. включение имущества в состав паевого инвестиционного фонда, в том числе при выдаче и обмене инвестиционных паев;
5. распоряжение имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд, а также денежными средствами, находящимися на транзитном счете, или иным имуществом, доверительное управление которым осуществляется управляющей компанией на основании лицензии УК, в том числе выплату вознаграждений, и (или) исполнение обязательств по сделкам за счет указанного имущества;
6. выплату дохода от доверительного управления имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд, или иным имуществом, доверительное управление которым осуществляется управляющей компанией на основании лицензии УК;
7. внесение записей в реестр владельцев инвестиционных паев, за исключением записей, связанных с переходом прав в результате универсального правопреемства и при распределении имущества ликвидируемого юридического лица;
8. предоставление выписок, уведомлений и информации из реестра владельцев инвестиционных паев;
9. осуществление специализированным депозитарием контроля по одному или несколькими договорам, заключенным при осуществлении им деятельности на основании лицензии специализированного депозитария.

 Запрет на проведение всех или части операций может быть введен в следующих случаях:

1. неисполнения или ненадлежащего исполнения предписания Банка России об устранении нарушения или о представлении информации, объяснений, документов, которые необходимы для осуществления функций указанного органа;  
2. приостановления действия лицензии на осуществление депозитарной деятельности специализированного депозитария или лицензии на осуществление деятельности по ведению реестра владельцев ценных бумаг или аннулирования указанных лицензий;
3. получения Банком России уведомления специализированного депозитария о выявленных им нарушениях УК, являющихся основанием для аннулирования лицензии УК; 
4. воспрепятствования проведению Банком России проверки деятельности УК, лица, осуществляющего ведение реестра владельцев инвестиционных паев, специализированного депозитария или агента по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев; 
5. нарушения порядка и сроков определения стоимости чистых активов паевого инвестиционного фонда и определения расчетной стоимости одного инвестиционного пая;
6. нарушения управляющей компанией требований настоящего Федерального закона о приостановлении выдачи или одновременно выдачи, обмена и погашения инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда;
7. отсутствия договора УК со специализированным депозитарием и (или) с лицом, осуществляющим ведение реестра владельцев инвестиционных паев;
8. выдачи управляющей компанией дополнительных инвестиционных паев ЗПИФ в количестве, превышающем количество инвестиционных паев, которое может быть выдано в соответствии с ПДУ этим фондом;
9. совершения управляющей компанией действий, создающих угрозу правам и законным интересам владельцев инвестиционных паев; 
10. нарушения управляющей компанией, специализированным депозитарием требований к выявлению конфликта интересов и управлению конфликтом интересов, предусмотренных настоящим Федеральным законом и принятыми в соответствии с настоящим Федеральным законом нормативными актами Банка России;  
11. неоднократного в течение одного года неисполнения специальных экономических мер, предусмотренных статьей 31 Федерального закона от 30 декабря 2006 года № 281-ФЗ «О специальных экономических мерах и принудительных мерах», и (или) неоднократного в течение одного года нарушения требований нормативных актов Банка России, изданных в соответствии с указанным Федеральным законом; 
12. ограничения действия лицензии на осуществление добровольного страхования жизни страховой организации, имеющей лицензию УК, в части долевого страхования жизни, приостановления действия лицензии на осуществление добровольного страхования жизни страховой организации, имеющей лицензию УК. В данном случае запрет действует до возобновления действия лицензии на осуществление добровольного страхования жизни. 

Запрет на проведение всех или части операций УК, специализированного депозитария, агента по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев, лица, осуществляющего ведение реестра владельцев инвестиционных паев, может быть введен до устранения ими нарушения или прекращения действия обстоятельств, послуживших основанием для направления предписания о соответствующем запрете. Указанный запрет может быть введен на срок, не превышающий шесть месяцев. В случае, если проведение операций, в отношении которых введен запрет, является необходимым условием для проведения иных операций, в отношении последних также вводится запрет.

Предписание о запрете на проведение всех или части операций выносится Банком России в порядке, установленном нормативными актами Банка России, и направляется лицу, в отношении которого вводится запрет на проведение операций, посредством заказного почтового отправления с уведомлением о вручении и посредством факсимильной связи (электронного сообщения). Информация о направлении такого предписания раскрывается на официальном сайте Банка России не позднее следующего рабочего дня после дня его вынесения.

Статья 612. Аннулирование лицензии

Основаниями для аннулирования лицензии УК, специализированного депозитария являются неисполнение различных предписания Банка России. В данной статье подробно рассматриваются примеры таких предписаний и указывается кратность нарушения, которое приводит к аннулированию лицензии. Ознакомиться с ними вы можете в полной версии закона.    

Основанием для аннулирования соответствующей лицензии является также неосуществление лицензиатом лицензируемого вида деятельности в течение более полутора лет, письменное заявление лицензиата об отказе от лицензии либо признание лицензиата банкротом и открытие конкурсного производства.

Основанием для аннулирования лицензии УК у страховой организации также является отзыв у этой страховой организации лицензии на осуществление добровольного страхования жизни. 

Решение об аннулировании лицензии по заявлению лицензиата или об отказе от ее аннулирования принимается в течение 30 рабочих дней с даты получения указанного заявления.

Организация, у которой аннулирована (прекратила действие) лицензия УК (лицензия специализированного депозитария), обязана:

1. передать имущество, находящееся у нее в соответствии с договором, заключенным при осуществлении деятельности на основании лицензии, в соответствии с указанием учредителя доверительного управления в случае аннулирования (прекращения действия) лицензии УК (доверительного управляющего — в случае аннулирования (прекращения действия) лицензии специализированного депозитария), если иное не предусмотрено настоящим Федеральным законом;
2. исключить в течение трех месяцев с даты аннулирования (прекращения действия) лицензии из фирменного наименования слова «специализированный депозитарий», «инвестиционный фонд» и «паевой инвестиционный фонд» в любых сочетаниях и представить в Банк России копии документов, подтверждающих государственную регистрацию указанных изменений в учредительные документы. В случае нарушения организацией указанной обязанности Банк России вправе обратиться в суд с требованием о ликвидации данной организации.

Статья 614. Назначение временной администрации

При аннулировании (прекращении действия) лицензии у управляющей компании или лицензии у специализированного депозитария, за исключением случаев, предусмотренных статьей 612 настоящего Федерального закона, Банк России назначает в указанных организациях временную администрацию, если: 

1. одновременно аннулируются (прекращают действие) лицензия у управляющей компании и лицензия у специализированного депозитария, с которым этой управляющей компанией заключен договор;
2. в УК или специализированном депозитарии на момент аннулирования (прекращения действия) соответствующей лицензии прекратилось руководство их текущей деятельностью;
3. организация, у которой аннулирована (прекратила действие) соответствующая лицензия, не исполняет обязанности, предусмотренной статьей 612 настоящего Федерального закона.

Решением о назначении временной администрации Банк России утверждает состав временной администрации. В период деятельности временной администрации полномочия исполнительных органов УК или специализированного депозитария могут быть ограничены или приостановлены решением Банка России о назначении временной администрации. 

В случае, если временная администрация осуществляет прекращение паевых инвестиционных фондов на основании статьи 18412-2 Федерального закона от 26 октября 2002 года № 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)», решением Банка России полномочия исполнительных органов УК в части исполнения обязанностей, возникающих после аннулирования лицензии УК и связанных с таким аннулированием, приостанавливаются на период деятельности временной администрации.

В состав временной администрации входят руководитель временной администрации, его заместитель (при необходимости) и члены временной администрации. Руководителем (заместителем) временной администрации назначается должностное лицо Банка России. 

ГЛАВА XIV. Заключительные положения. Статья 62. Вступление в силу настоящего Федерального закона

Настоящий Федеральный закон вступает в силу со дня его официального опубликования. 

Статья 63. Защита интересов владельцев инвестиционных паев

Убытки в части реального ущерба, причиненного гражданам — владельцам инвестиционных паев, компенсируются за счет средств федерального компенсационного фонда (далее — компенсационный фонд), создание которого предусмотрено законодательством РФ о защите прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг.

Компенсации выплачиваются гражданам, которым имущественный ущерб причинен управляющими компаниями, специализированными депозитариями паевых инвестиционных фондов, лицами, осуществляющими ведение реестров владельцев инвестиционных паев, имеющими соответствующие лицензии (далее — должники), в результате неисполнения или ненадлежащего исполнения ими возложенных на них обязанностей, если у должника аннулирована лицензия и отсутствует имущество, достаточное для возмещения реального ущерба, в случаях, предусмотренных настоящей статьей.

Компенсации выплачиваются в случаях:

1. если граждане не могут получить возмещение по исполнительным документам в связи с невозможностью установить адрес должника, место нахождения имущества должника либо получить сведения о наличии принадлежащих ему денежных средств и иных ценностей, находящихся на счетах и во вкладах или на хранении в банках либо иных кредитных организациях, или в связи с отсутствием у должника имущества либо доходов, на которые может быть обращено взыскание, если принятые судебным приставом-исполнителем все допустимые законом меры по отысканию его имущества или доходов оказались безрезультатными;
2. если должник своевременно не исполнил предписание Банка России о возмещении ущерба, причиненного гражданам в связи с нарушением порядка определения расчетной стоимости инвестиционных паев; 
3. если ущерб причинен действиями работников должника, в которых содержатся признаки уголовно наказуемого деяния.

Компенсационный фонд приобретает право требования гражданина, получившего компенсацию, к должнику в полном размере.

Компенсационный фонд вправе представлять и защищать имущественные интересы обратившихся в фонд граждан в суде и в ходе исполнительного производства, предъявлять иски о защите прав и законных интересов неопределенного круга инвесторов — физических лиц.

Статья 631. Обжалование ненормативных актов, решений и действий (бездействия) Банка России

Управляющие компании, специализированные депозитарии имеют право обжаловать в порядке, предусмотренном законодательством РФ, в арбитражный суд ненормативные акты, решения и действия (бездействие) Банка России, связанные с государственным регулированием деятельности указанных лиц и государственным контролем за их деятельностью. 

Физические лица, у которых аннулированы квалификационные аттестаты в сфере деятельности УК и специализированных депозитариев, вправе обжаловать в арбитражный суд в порядке, предусмотренном законодательством Российской Федерации, соответствующее решение Банка России. 

Это сокращенная версия закона, полную версию вы можете почитать здесь. Фото обложки: freepik.com