ЗПИФ «ПАРУС-ТКВ» — обзор фонда недвижимости от Parus Properties: доходность, стоимость пая и СЧА
ЗПИФ «ПАРУС-ТКВ» — фонд от Parus Properties с торговым центром в составе имущества. Рассмотрим его особенности.
Общая информация о фонде
Закрытый паевой инвестиционный фонд (ЗПИФ) «ПАРУС-Торговый квартал» на момент написания обзора (апрель 2024 г.) находится в портфеле компании PARUS Asset Management, однако его паи отсутствуют в свободной продаже.
Стоит отметить, что фонд привлекает заемные средства для покупки объекта, поэтому в случае выхода на МосБиржу будет доступен только квалифицированным инвесторам.
Состав фонда
В состав фонда входит торговый центр «Торговый квартал» по адресу: г. Набережные Челны, пр. Мира, д. 3. Общая площадь объекта составляет 40 000 м².
ТЦ был построен в ноябре 2007 г. и имеет парковку на 1 026 машиномест. Из 40 000 м² торговая площадь составляет 24 100 м². Ранее объект принадлежал венгерской компании Granit Polus Group, которая решила избавиться от единственного в портфеле российского актива.
Сделка по приобретению была закрыта еще в 2022 г. На момент написания обзора (апрель 2024 г.) PARUS Asset Management не объявляла о старте продаж паев фонда для широкого круга инвесторов.
В ТЦ представлены, в основном, сетевые компании («Лэтуаль», Gloria Jeans, Zarina и т.д.).
Управление и ПДУ
В настоящий момент всю операционную работу и управление фондом осуществляет УК PARUS Asset Management, созданная в 2020 г. основателями компаний Knight Frank Russia и Central Properties в качестве самостоятельного подразделения для привлечения инвестиций и эффективного управления объектами коммерческой недвижимостью.
УК имеет право не публиковать в открытом доступе Правила доверительного управления (ПДУ) ЗПИФ «ПАРУС-ТКВ», т. к. фонд предназначен для квалифицированных инвесторов.
Инвестиционная стратегия фонда «ПАРУС-ТКВ»
Фонд предлагает инвесторам получать ежемесячный доход от сдачи недвижимости в аренду.
Особенность фонда — наличие кредитного плеча. Капитал инвесторов на момент написания обзора (апрель 2024 г.) привлечен в размере 1,1 млрд ₽ из 2 млрд ₽.
Оставшаяся часть — 900 млн ₽ — это кредитные средства. На каких условиях они взяты у банка, не сообщается.
СЧА, комиссии и доходность
В апреле 2024 г. официальная страница фонда заполнена частично. По мере поступления новой информации от Parus Asset Management этот обзор будет дополняться.
Стоимость актива заявлена в размере 2 млрд ₽. Данные о доходности и комиссиям будут добавлены позднее.
Как купить/продать паи ЗПИФ «ПАРУС-ТКВ»
Parus Asset Management на момент написания обзора (апрель 2024 г.) не объявляла о старте продаж паев фонда «ПАРУС-ТКВ».
Какие альтернативы ЗПИФН «ПАРУС-ТКВ» есть на рынке инвестиций?
У компании AKTIVO есть фонды, доступные для неквалифицированных инвесторов. В 2024 г. к покупке на первичном размещении доступны паи нового фонда «Активо двадцать», в состав которого заведен ТЦ «Самолет» (Ульяновск).
ТЦ «Самолет» — современный торговый центр площадью 18 230 м2. Основное отличие от ближайших конкурентов — наличие сетевых магазинов одежды, косметики, техники (O’STIN, FUNDAY, Gloria Jeans, ZENDEN, «Лэтуаль», «М.Видео» и т. д.). Всего в ТЦ «Самолет» более 110 арендаторов, которые занимают 100% арендопригодной площади объекта и закрывают все основные потребности жителей близлежащих районов.
ТЦ «Самолет» — объект фонда «Активо двадцать»
Коротко о компании:
- Работает с 2015 года
- Под управлением — 14 фондов
- Стоимость активов — 10 млрд ₽
- Выплата инвесторам — более 3,3 млрд ₽
- Доходность: до 22,8% годовых в первый год (благодаря возврату НДС) и до 18,2% годовых на горизонте 10 лет
- Ежемесячные выплаты
Компания AKTIVO регулярно публикует подробную отчетность, где раскрывает финансовые показатели фондов. AKTIVO способствует реализации вторичного оборота паев, а паи нового фонда «Активо двадцать» представлены и на Мосбирже под тикером RU000A1092L4.
